SK온, 조지아주 배터리 2공장 현대차 용도로 전환
원자재부터 가공까지, 배터리 공급망 안정 힘쓰는 현대차
수주 경쟁 이어가는 국내 배터리 빅3, 현대차는 '골라잡기'

현대자동차와 SK온이 미국 시장 내 협력 관계를 본격화한다. SK온은 합작사 설립에 앞서 '포드 전용'이었던 미국 조지아주 공장 일부 라인을 현대차용으로 전면 개편할 예정이다. 이르면 3분기부터 양산이 시작될 것으로 전망되는 가운데, 시장에서는 이번 협력이 양사 모두에게 이득이 될 수 있다는 평가가 흘러나온다.

SK온, 포드 전용 라인 현대차용으로

21일 업계에 따르면, SK온은 미국 조지아주 잭슨카운티에 위치한 배터리 공장을 현대차 용도로 전환하고 있다. 현재 SK온이 조지아주에 보유하고 있는 자체 전기차 배터리 공장은 2개다. 1공장은 9.8GWh 규모로 주로 폭스바겐 전기차(ID.4 등 MEB 플랫폼)에 공급되는 배터리를 생산 중이며, 2공장은 11.7GWh 규모로 주로 포드에 공급할 배터리를 생산했다. SK온은 이 중 기존 고객사인 포드에 맞춰졌던 2공장 배터리 생산라인을 현대차에 맞게 개조할 예정이다. 전환은 8월 말까지 완료될 예정이며, 이르면 9월부터 현대차용 배터리가 양산될 것으로 전망된다.

이번 전환은 포드 전기차 판매 감소로 가동률이 하락한 SK온과 인플레이션 감축법(IRA) 세액공제 혜택을 받기 위해 북미산 배터리가 필요한 현대차의 '윈-윈' 전략으로 평가된다. 미국은 IRA에 따라 배터리 부품과 핵심 광물 원산지 요건을 충족하고, 북미에서 최종 조립된 전기차를 대상으로 최대 7,500달러의 세액공제 혜택을 제공하고 있다. 그러나 현대차는 지금까지 IRA 보조금을 받지 못했다. 현재 미국에서 GV70 전기차를 생산 중이지만, SK온 중국 공장에서 생산된 배터리를 탑재해서다.

현대차는 올 하반기 가동을 목표로 미국 전기차 전용 공장을 건설하고 있다. 이번 라인 전환으로 IRA 요건을 충족하는 북미산 배터리를 공급받게 될 경우, 이르면 올해 하반기부터 세액공제 혜택을 받을 수 있을 것으로 전망된다.

SK온은 지난해 하반기부터 시작된 전기차 시장 둔화 기조를 타파할 '기회'를 얻게 됐다. 기존 고객사인 포드가 SK온 배터리를 탑재하는 전기픽업트럭 F-150 라이트닝 생산량을 줄이면서 배터리 재고가 누적, 공장 가동률이 하락한 상황이었기 때문이다.

현대차의 배터리 공급망 강화 전략

업계는 현대차가 배터리 공급망 강화에 꾸준히 힘을 싣고 있다는 점에 주목하고 있다. 현대차는 이전부터 배터리 제조사와의 가격 협상력 제고, 중장기적인 '배터리 내재화' 등 공급망 안정을 위한 전략을 펼쳐왔다. 전기차 시대가 도래하며 배터리가 차량 가격에서 차지하는 비중이 40%까지 급등한 가운데, 배터리를 자체 공급할 수 없는 완성차 업계가 줄줄이 시장 '을'로 전락하며 내부 위기감이 가중된 것으로 풀이된다.

이에 현대차는 시장 내 영향력을 지키기 위해 자체적인 배터리 공급망 강화에 총력을 기울이고 있다. 지난 1월 배터리 주원료인 리튬의 장기 구매 계약을 체결한 것이 대표적인 예다. 현대차는 세계 1위 리튬 생산 업체인 중국 간펑리튬(Ganfeng Lithium)과 수산화리튬 장기 구매 계약을 맺었다. 이에 따라 간펑리튬은 올해 1월부터 2027년 12월 말까지 4년간 현대차에 수산화리튬을 공급한다. 같은 달 중국 성신리튬에너지와도 4년간 수산화리튬 공급계약을 체결했다. 두 계약 모두 공급 규모는 알려지지 않았다.

한편 업계에서는 현대차가 차후 배터리 자체 생산에 나설 것이라는 분석이 흘러나온다. 중장기적으로 전기차 가격을 낮추고, 배터리 회사의 영향력에서 벗어나기 위해서는 사실상 배터리 내재화가 필수적이라는 분석이다. 배터리 내재화를 위해서는 핵심 광물 조달과 제련, 중간재 가공에 이르기까지 수직 계열화가 이뤄져야 한다. 이를 위해 현대차그룹은 지난해 8월 국내 1위 비철금속 제련 기업인 고려아연의 지분 5%를 인수한 데 이어, 니켈 광산 개발부터 제련·중간재 가공까지 폭넓은 사업 제휴를 체결한 바 있다.

국내 '배터리 3사'와 나란히 협력?

일각에서는 현대차가 국내 ‘배터리 빅3(LG에너지솔루션, 삼성SDI, SK온)’ 기업 모두와 협력 관계를 강화해 나갈 것이라는 전망도 제기된다. 2세대 플랫폼 배터리의 다양·다변화 계획을 실현하기 위해 협력사를 늘려갈 것이라는 시각이다. 실제 현대차는 지난해 6월 2세대 플랫폼 도입 계획을 밝히며, 배터리 폼팩터(외형)의 다변화와 배터리 솔루션(방식)의 다양화를 목표로 제시한 바 있다.

현대차가 폼팩터 다변화를 목표로 내세운 것은 2025~2030년 개발·출시 예정인 현대차 4종, 제네시스 5종의 승용 전기차에 적합한 배터리를 탑재하기 위함이다. 이를 위해 현대차는 지난해 10월 삼성SDI와 각형 배터리 공급 계약을 체결했다. 또 현대차는 기존엔 니켈·코발트·망간(NCM)을 사용한 리튬이온 배터리를 주로 사용했지만, 리튬·인산·철(LFP) 배터리 사용도 늘리겠다는 계획을 세우고 LFP 배터리를 제조하는 중국 기업과도 공급 논의를 하고 있다.

부진한 배터리 업황은 이 같은 다양화 시도에 힘을 실어줬다. LG에너지솔루션과 삼성SDI, SK온(SK이노베이션) 등 2차전지주의 주가는 올해 초부터 하향곡선을 그리고 있다. 북미·유럽 시장의 전기차 수요가 급감하며 배터리 업계 전반의 실적이 곤두박질친 영향이다. 특히 SK온의 경우 지난해 4분기 흑자전환을 목표로 했지만, 결국 186억원의 영업손실을 기록하며 처참한 성적표를 받아들었다. 이에 각 기업들은 시장의 기대를 높이기 위한 치열한 수주 경쟁을 벌이고 있다. 다양한 기업과 협상을 진행해야 하는 현대차에 상당히 유리한 시장 환경이 조성된 셈이다.

현대차, 배터리 공급 전략 강화에 재생에너지 기반 시설도

현대차그룹은 이어 22일 스페인 재생에너지 개발 업체 매트릭스 리뉴어블스가 주도하는 신규 태양광 발전 프로젝트와 15년(2025~2040) 장기 전력구매계약(PPA)도 맺었다. 현재 미국 조지아주에 건설 중인 전기차 전용 공장을 재생에너지로 운영하기 위한 취지로, 147㎿(메가와트)급이다. 이는 국내 기업이 맺은 미국 사업장용 재생에너지 계약 규모로는 최대 규모다.

재생에너지 조달로 기대되는 탄소 저감 효과는 연간 약 14만t(톤)으로 추산된다. 준중형세단 8만4,000대가 1년간 내뿜는 탄소와 동일한 수준이라는 게 현대차그룹 설명이다. 확보한 태양광 재생에너지는 전기차 전용 공장 메타플랜트 아메리카(HMGMA)가 직접 사용하고, 이 공장에 전동화 부품과 강판을 각각 공급하는 현대모비스 북미전동화법인(MNAe), 현대제철 조지아법인(HSGA)도 쓸 예정이다. 이번 계약으로 HMGMA는 완성차 공장은 물론, 공급망 차원에서 재생에너지 사용 체계를 구축할 수 있게 됐다.

업계에서는 현대차의 이같은 행보가 전기차 시장의 장기 성장을 기대한 포석이라는 평이 나온다. 당초 올해 들어 중국 공장을 닫으면서 전기차에 대한 그룹 내 관심이 떨어진 것이 아니냐는 해석도 있었으나, 연이은 전기차 투자에 시장 주요 관계자들도 미래 전략은 여전히 전기차에 맞춰져 있다고 분석한다.

오픈AI·구글·메타 등 초거대 AI 기술시장에서 격돌
최근 효율적인 SLM 기반의 초경량 오픈모델 각광
韓 파운데이션 모델 '0건', SLM 고도화 주력해야 

메타가 대규모 언어모델(LLM) '라마3(Llama 3)'를 오픈소스로 공개하고 페이스북과 인스타그램, 왓츠앱 등 자사 소셜미디어(SNS)에 적용한다고 밝혔다. 앞서 구글과 오픈AI도 각각 '제미나이 프로 1.5', '소라' 등을 공개하면서 초거대 AI 시장에서의 경쟁이 치열해지고 있다. 여기에 효율화·최적화를 앞세운 소형언어모델(SLM)이 빠르게 확산되면서 미스트랄, 팰컨 등 해외 테크 기업들이 미국의 빅테크 기업들 사이에서 돌파구를 모색하고 있다.

차세대 LLM '라마3' 오픈소스 공개, 페이스북 등 SNS에 탑재

19일(현지시간) 메타는 자체 개발한 차세대 LLM 라마3를 오픈소스로 공개했다. 메타는 "라마3는 추론, 코드 생성, 지시 수행에 있어 라마2보다 성능이 개선됐다"며 "두 모델 모두 다중작업언어이해(MMLU) 테스트에서 구글의 '제미나이 프로 1.0'을 앞섰다"고 강조했다.

메타는 사전훈련과 미세조정을 마친 매개변수 80억 개(8B)와 700억 개(70B) 모델 두 가지를 공개했는데 현재 개발 중인 매개변수 4,000억 개 모델도 추후 오픈소스로 공개할 계획이라고 밝혔다. 현시점 LLM의 선두주자인 오픈AI의 GPT-4의 경우, 매개변수가 1조5,000억 개로 추정된다.

메타에 따르면 라마3는 사전훈련과 사후훈련 과정을 고도화해 성능을 향상했다. 일상적인 질문부터 과학·기술·공학·수학(STEM) 분야와 코딩에 이르는 다양한 데이터셋 중 필터링을 거친 고품질 데이터만을 선별해 적용했다. 여기에 전문가와 자동화된 도구를 활용한 레드팀 훈련을 통해 부적절한 답변 가능성을 최소화하는 '지시 미세조정' 과정을 거쳤다.

아울러 메타는 이날 SNS 플랫폼용 챗봇 '메타AI'도 공개했다. 라마3 기반으로 만들어진 메타AI는 페이스북, 인스타그램 등에 내장돼 사용자 질문에 답하고 이미지를 생성할 수 있다.

기억력 추가한 챗GPT, 멀티모달 AI 소라 등 초거대 AI 진화

AI 기술력은 오픈AI와 구글을 중심으로 한 빅테크 기업들의 경쟁이 격화되면서 빠르게 고도화되고 있다. 앞서 지난 2월 13일(현지시간) 오픈AI는 블로그를 통해 "챗GPT에 기억력을 추가해 테스트 중"이라면서 "소수 사용자에게 우선 선보인 뒤 확대 적용하겠다"고 밝혔다. 오픈AI에 따르면 새 기능이 적용된 챗GPT는 사용자와의 과거 대화를 기억해 반복적인 답변 없이 보다 정확하고 새로운 정보를 제공한다.

이어 이틀 후인 2월 15일에는 구글이 '제미나이 1.5 프로'를 공개했다. 최상위 모델 '울트라 1.0'을 공개한 지 일주일 만에 프로의 업데이트 버전을 공개한 것이다. 제미나이 1.5 프로는 한 번에 최대 100만 개의 토큰을 처리할 수 있다. 이는 제미나이 1.0 프로의 3만2,000개, 오픈AI GPT-4 터보의 12만8,000개를 뛰어넘는 현존 최대 수치다.

구글의 새 AI 출시 소식에 오픈AI는 문장을 최대 1분 길이의 동영상으로 만들어주는 멀티모달 AI '소라'를 선보이며 맞불을 놨다. 소라는 여러 캐릭터와 특정한 동작, 복잡한 장면 등을 이해하고 생생한 영상을 만들어준다. 기존에도 문장이나 사진을 영상으로 만들어주는 AI 모델은 있었지만 소라는 명령어의 맥락을 파악해 지시한 내용이 물리적인 세계에서 어떻게 존재하는지 이해함으로써 생생한 감정 표현과 캐릭터, 세상을 생성할 수 있다.

구글, 제미나이와 같은 기술로 구축한 초경량 오픈 모델 공개

이런 가운데 최근 들어서는 챗GPT 등 대규모 컴퓨팅 자원을 소모하며 '양'으로 승부하는 LLM와 함께 '질'로 경쟁하는 소형언어모델(SLM)의 출시도 이어지고 있다. 일각에서는 생성형 AI 개발 트렌드가 '규모'의 경쟁에서 소형화·최적화로 옮겨가고 있다는 평가도 나온다. 그도 그럴 것이 초거대 AI는 개발과 구동에 대량의 그래픽처리장치(GPU)가 요구되고 전력 소모가 많아 거대한 자본을 필요로 한다. 몸집이 큰 만큼 사용처에 맞게 최적화하는 데도 한계가 있다. 실생활 곳곳에 녹아들기에는 지나치게 무겁고 비싸 가격 대비 성능이 좋지 않은 셈이다.

빅테크 기업들이 SLM에 주목하는 이유도 여기에 있다. SLM은 소형 AI와 온디바이스AI의 확산에 따라 사용 환경에 적합한 성능과 비용의 AI를 제공하는 한편 초거대 AI로 쏠리는 연산 부담 또한 분산시킬 수 있다. 일반적으로 매개변수 300억 개를 LLM과 SLM을 구분하는 기준점으로 보는데 최근 출시되는 대다수 생성형 AI의 매개변수는18억~70억 개 선이다.

이처럼 효율적인 생성형 AI 개발이 하나의 거대한 트렌드가 돼가고 있는 가운데 메타는 일찌감치 매개변수 70억 개의 '라마-7B'를 출시한 바 있다. 구글도 매개변수 18억 개와 32억5,000만 개로 이뤄진 '제미나이 나노'를 함께 선보이며 SLM 대열에 합류했고, 마이크로소프트(MS)의 '파이-2'와 애플의 '패럿'도 각각 매개변수 27억 개, 70억개의 SLM이다.

소형 AI 개발 붐의 배경에는 초거대 AI의 주도권을 이미 미국의 빅테크 기업들이 거머쥐었다는 현실 인식도 작용한 것으로 나타났다. 실제 초거대 AI 시장은 MS·오픈AI 연합의 챗GPT가 자금력 우위를 바탕으로 주도하고 있어 구글조차 추격이 힘겨운 상황이다. 반면 소형 AI에서는 기술력만 있으면 돌파구를 찾을 수 있다.

최근 고성능 소형 AI로 주목받는 미스트랄, 팰컨, Qwen 등이 각각 프랑스, 아랍에미리트(UAE), 중국에서 개발된 점도 이를 방증한다. 해당 기업들은 AI 소형화뿐만 아니라 설계도인 '소스'를 공개해 연합전선을 구축함으로써 돌파구를 모색하고 있다. AI 기술을 독점할 수는 없더라도 개방성을 통해 부족한 자본력과 인력을 극복하겠다는 전략이다.

韓, AI 투자에도 제대로 된 성과 없어, 글로벌 빅테크 종속 우려

하지만 초거대 AI 개발 경쟁을 벌이고 있는 미국의 기업들과 틈새시장으로 SLM을 공략하고 있는 해외 테크 기업들 사이에서 한국의 AI 기술은 여전히 답보 상태에 머물러 있다. 지난 16일 미국 스탠퍼드대 인간중심인공지능연구소(HAI)가 발표한 'AI 인덱스 2024' 보고서에 따르면 지난해 생성형 AI 기술의 기반이 되는 '파운데이션 모델'을 개발한 한국 기업은 한 곳도 없었다.

파운데이션 모델을 가장 많이 개발한 국가는 미국으로 109개를 개발했다. 이어 중국 20개, 영국 8개, 아랍에미리트 4개 순이다. 대만, 스위스, 스웨덴 등도 파운데이션 모델 개발에 성공했다.

미국은 고성능 머신러닝 기술 개발에서도 61개로 압도적인 1위를 차지했다. 이어 중국 15개, 프랑스 8개, 독일 5개, 캐나다·이스라엘·영국 4개, 싱가포르 3개 등의 순으로 나타났다. 아랍에미리트와 이집트도 각각 3개와 2개를 개발했지만 역시나 한국은 한 건도 없었다.

이 때문에 업계에서는 한국 IT 생태계가 글로벌 빅테크에 종속될 것이라는 우려의 목소리가 나오고 있다. 국내 빅테크 기업들과 스타트업들도 글로벌 AI 경쟁에 뛰어들면서 일부 기업이 글로벌 상위권 수준의 LLM을 개발했다고 발표하기는 했지만 기반 기술은 해외에서 그대로 들여온 경우가 대부분이기 때문이다. 실제로 카카오뱅크, 뤼이드 등이 개발한 AI가 허깅페이스의 'LLM 리더보드'에서 1위에 올랐지만 대부분 메타의 라마2, 미스트랄AI의 미스트랄7B 등 다른 업체 파운데이션 모델을 활용해 자체 기술 수준이 높다고 보기 어렵다.

더 큰 문제는 AI 투자액에 비해 결과가 부실하다는 점이다. 그동안 국내 IT 기업들은 앞다퉈 AI에 거액을 투자했다. AI 인덱스에 따르면 최근 10년간 한국 기업의 AI 투자액은 72억5,000만 달러(약 10조1,202억원)로 세계 9위 수준이다. 그럼에도 성과가 '0건'이라는 점은 그동안 국내 기업의 AI 투자가 적재적소에 충분히 투입되지 않았음을 의미한다.

금융당국, 조만간 안정·포용성·혁신성 등 새로운 인가기준 마련
더존뱅크 신한銀 참여 유력, KCD뱅크·소소뱅크도 투자사 물색
보유 데이터 활용, '중저신용 대출' 확대 위한 관리 체계에 초점

제4인터넷전문은행 출범을 향한 각축전이 치열해지고 있다. 4개의 컨소시엄이 공식적으로 출사표를 낸 가운데 해당 컨소시엄들은 자본력이 탄탄한 시중은행 등 금융회사를 파트너로 확보하는 데 주력하고 있다. 금융당국이 인터넷은행의 주요 인가 기준으로 중저신용자 대출 확장을 강조하고 있는 만큼 안정적인 자본력과 독자적인 신용평가모델이 성패를 가를 것으로 예상된다.

소소뱅크·KCD뱅크·유뱅크·더존뱅크 인터넷은행 설립 추진 공식화

19일 금융권에 따르면 제4인터넷은행 설립 인가 추진을 공식화한 곳은 소소뱅크, KCD(한국신용데이터)뱅크, 유뱅크, 더존뱅크 등 총 4곳이다. 지난 2019년에 이어 두 번째 도전에 나선 소소뱅크는 소상공인 관련 단체 35곳과 정보통신기술(ICT) 관련 단체 11곳이 연합해 소상공인 특화 서비스 제공에 초점을 맞추고 있다. KCD뱅크 역시 소상공인 경영관리 서비스인 '캐시노크'의 운영 노하우를 강점으로 내세우고 있다.

유뱅크는 2015년부터 중금리 대출을 공급해 온 온라인투자연계금융(P2P) 업체 렌딧을 중심으로 인공지능(AI) 의료기업 루닛, 세금신고·환급플랫폼 자비스앤빌런즈, 해외특화카드기업 트레블월렛과 현대해상이 뭉쳐 사업자 간 시너지 효과를 노린다. 노년층, 소상공인·중소기업, 외국인 등 제도권 금융회사에 접근하기 어려웠던 금융소외 계층을 포용하는 인터넷은행을 목표로 하고 있다.

가장 마지막으로 인터넷은행 설립 추진을 공식화한 더존뱅크 컨소시엄은 국내 1위 전사적자원관리(ERP) 솔루션 기업인 '더존비즈온'이 확보한 방대한 데이터를 기반으로 중소기업·소상공인 맞춤형 대출에 중점을 두고 있다. 더존비즈온은 신한은행과 합작법인(JV) '테크핀 레이팅스'를 설립한 뒤 'ERP 데이터 기반 중소기업 특화 신용평가모형'을 활용해 매출채권팩토링 사업을 실시하며 경험을 쌓아왔다. 테크핀 레이팅스은 지난해 11월 기업신용등급제공업 예비인가 취득한 후 올해 2월 기업등급제공업 본인가를 신청했다.

한편 신한은행은 지난해 7월부터 태스크포스(TF)를 꾸려 더존뱅크 컨소시엄 참여를 타진해 온 것으로 알려졌다. 신한은행은 합작법인 설립 이전에도 더존비즈온과 여러 차례 사업을 추진하는 등 인연이 깊다. 지난 2021년에는 더존비즈온의 자사주 62만120주를 인수했으며 현재는 지분 2.04% 보유하고 있다. 신한은행 관계자는 "아직 컨소시엄 참여가 확정된 것은 아니다"라면서도 "기업금융에 특화된 더존뱅크의 설립 의도가 신한은행과 잘 맞을 것으로 판단해 긍정적으로 검토 중"이라고 말했다.

최소 자본금 5,000억원 이상 확보해야

제4인터넷은행 각축전이 치열해지면서 금융당국도 새로운 인가 가이드라인 마련에 속도를 내고 있다. 현재 가이드라인이 지난 2015년에 마련돼 시장상황을 제대로 반영하기 어려운 만큼 상당한 변화가 예상된다. 통상 인터넷은행 인가 기준으로는 안정성과 포용성, 혁신성 등이 꼽힌다.

이 중 안정성은 사실상 자본금으로 판가름 된다. '인터넷전문은행특례법'에서는 자본금 250억원을 최소 기준으로 하고 있다. 여기에 대주주의 안정적인 자금 조달 능력도 입증돼야 하는데, 앞서 인가를 받은 인터넷은행들이 설립 당시 자본금 3,000억원가량을 마련했다는 점을 고려할 때 이번에는 최소 5,000억원 이상이 필요할 것으로 보인다.

이 때문에 자본력이 탄탄한 투자사를 유치하는 것이 무엇보다 중요하다. 제4인터넷은행 도전자들이 가장 선호하는 투자사는 시중은행 등 금융회사다. 특히 업계에서는 기존 인터넷은행들이 주주로 참여한 시중은행의 노하우를 받아들이며 성장했기 때문에 소수의 지분이라도 시중은행이 참여한 주주 구성이 필요하다고 보고 있다.

현재 인터넷은행 3사인 케이뱅크, 카카오뱅크, 토스뱅크에는 우리은행, KB국민은행, 하나·SC제일은행이 각각 주주로 참여하고 있다. 지난해 말 기준 국민은행은 카카오뱅크 지분 4.88%, 하나은행은 토스뱅크 지분 8.98%, 우리은행은 케이뱅크 지분 12.6%를 가지고 있으며, 농협은행은 금융지주 계열사인 NH투자증권이 케이뱅크 지분 5.52%를 보유하고 있다.

다만 이번 제4인터넷은행에는 아직까지 시중은행들이 적극적으로 나서지 않고 있는 상황이다. 현재 더존뱅크는 신한은행의 참여가 유력하지만 나머지 3곳은 금융회사의 투자를 유치하기 위해 여러 시중은행들과 논의를 진행 중인 것으로 알려졌다. 유뱅크에 대형 보험사인 현대해상이 참여하기는 하나, 현대해상 한 곳의 자본력만으로는 한계가 있을 수밖에 없다.

금융권 관계자는 "주요 시중은행 중 하나은행을 제외하고는 제4인터넷은행의 투자에 관심이 보이고 있다"며 "하나은행은 최근까지 토스뱅크 유상증자에 참여해 자금을 투입했기 때문에 추가 투자에 부담이 있는 것으로 보인다"고 말했다. 4대 시중은행 외에도 최근 시중은행 전환을 앞둔 대구은행도 투자사로 거론되고 있다.

인터넷은행의 설립 취지는 '중저신용 대출', 독자적인 CSS도 관건

인터넷은행의 설립 목표가 궁극적으로는 '중저신용 대출'라는 점에서 자본금뿐만 아니라 포용성과 혁신성도 중요하다. 인터넷은행 관계자는 "당국이 가장 강조하고 있고 끊임없이 관리하고 요구하는 것이 바로 중저신용자 대출 확장"이라며 "앞서 사업자를 정할 때도 해당 기준이 핵심이었다는 점에서 네 번째도 크게 다르지 않을 것으로 본다"고 말했다. 즉, 각 컨소시엄이 보유한 데이터를 중저신용대출 상품과 리스크 관리체계에 어떻게 활용할 것인지가 관건이 될 것으로 보인다.

현재 업계에서는 카카오뱅크와 케이뱅크, 토스뱅크 등 인터넷은행의 중저신용 대출이 여전히 미흡하다는 지적이 적지 않다. 실제 지난해 인터넷은행 3사 중 유일하게 중저신용 대출 목표치를 달성한 곳은 카카오뱅크가 유일하다. 지난 2월 23일 은행연합회 공시에 따르면 중저신용자 대상 신용대출이 가계 신용대출에서 차지하는 비중은 토스뱅크 31.5%, 카카오뱅크 30.4%, 케이뱅크 29.1% 순으로 나타났다. 토스뱅크 실적은 3사 중 가장 높았지만 목표치인 44%와의 차이는 가장 컸다. 케이뱅크는 전년 대비 4%P 증가했지만 목표치인 32%에는 못 미쳤다. 반면 카카오뱅크는 목표치인 30%에 0.4%P 초과하며 목표치를 달성하는 데 성공했다.

업계는 인터넷은행 3곳의 중저신용 대출 실적이 미흡한 상황임을 감안해 제4인터넷은행 인가에서는 이에 대한 집중적인 평가가 이뤄질 것으로 전망한다. 제4인터넷은행에 지원하는 컨소시엄 4곳 역시 소상공인과 중소사업자 특화를 앞세우고 있다. 이와 관련해 인터넷은행의 설립 인가 업무를 주관하는 금융위원회는 중금리 대출 관련 노하우와 이를 뒷받침할 신용평가모델(CSS) 확보를 중요한 잣대로 검토하고 있는 것으로 알려졌다. 

기존은행과 차별화되는 CSS를 구축해 안정적인 리스크 관리체게를 마련함으로써 중금리대출 등 포용금융을 실천한다는 당초 인터넷은행의 도입 목표를 이행할 수 있는지 점검한다는 취지다. 실제로 인터넷은행 중 가장 좋은 실적을 유지하고 있는 카카오뱅크는 지난 2022년 업계 최초로 3,700만여 건의 가명결합데이터를 활용한 대안신용평가모형 '카카오뱅크 스코어'를 독자 개발해 중저신용대출에 적극 활용하고 있다.

TSMC 1분기 순익, 전년비 9% 증가
애플·엔비디아 등 AI 반도체 수요 수혜
일본과 밀착한 TSMC, 규슈에 2공장 짓는다

세계 최대 파운드리(반도체 수탁생산) 업체인 대만 TSMC가 올해 1분기에 시장 예상을 뛰어넘는 매출을 기록한 것으로 나타났다. 글로벌 시장에서의 AI 반도체의 수요 증가가 TSMC의 호실적을 견인한 것으로 분석된다.

1분기 매출 13% 증가, 시장 예상 웃돌아

18일(현지시간) 블룸버그통신에 따르면 TSMC는 AI 반도체 수요 강세 영향으로 시장 예상치를 상회하는 실적을 올렸다. TSMC의 1분기 순익은 전년 동기 대비 9% 증가한 2,255억 대만달러(9조6,000억원)로, 이는 시장 전망치인 2,149억 대만달러를 상회하는 규모다. 매출은 전년 대비 13% 증가한 5,926억4,000만 대만달러(약 25조2,000억원)로 집계됐다. 이 또한 예상치인 5,829억4,000만 대만달러를 웃도는 수치다.

이에 대해 C.C. 웨이 최고경영자(CEO)는 “거의 모든 AI 혁신가들이 에너지 효율적인 컴퓨팅 성능에 대한 끝없는 AI 관련 수요를 충족하기 위해 TSMC와 협력하고 있다”며 “AI 관련 데이터센터 수요는 매우 강력하며 전통적인 서버에서 AI 서버로의 전환으로 TSMC가 유리한 상황”이라고 밝혔다. TSMC는 AI 애플리케이션에 사용되는 반도체에 대한 수요 급증을 이유로 2분기 매출도 최대 30% 증가할 것으로 예상했다.

TSMC가 파운드리 시장을 장악한 배경

1987년 설립돼 약 35년간 사업을 이어오고 있는 TSMC는 전 세계 파운드리 시장에서 60% 가까운 점유율로 독보적인 1위다. 글로벌 시장조사 업체 트렌드포스에 따르면 2023년 4분기 파운드리 시장에서 TSMC 점유율은 61.2%로 2위인 삼성전자(11.3%)와 무려 5배 이상 차이가 난다.

TSMC의 사훈은 "고객과 경쟁하지 않는다"다. 즉 철저하게 파운드리 부문에만 집중하며 전 세계 주요 팹리스 고객사들이 믿고 제품을 맡길 수 있도록 구축했다. 이른바 '슈퍼 을' 포지션을 지향한 것이다. 반도체 부품과 세트 제품을 모두 영위하는 삼성전자와 비교되는 대목이다.

이런 사훈과 기술력에 힘입어 TSMC는 애플, 엔비디아, AMD 등 핵심 고객사를 보유하며 단단한 먹이 사슬을 연결해 놓고 있다. 특히 애플은 아이폰, 아이패드, 맥북에 탑재되는 애플리케이션 프로세서(AP) 전량을 최첨단 공정으로 TSMC에 맡기고 있다.

우수한 미세 패터닝 기술과 함께 초미세 공정을 위한 극자외선(EUV) 장비를 최다 보유하고 있다는 점도 TSMC의 경쟁력으로 꼽힌다. 7나노 이하 미세공정으로 반도체를 생산하려면 네덜란드 장비 업체인 ASML의 EUV 장비가 반드시 필요하다. 현재 파운드리 시장에서 EUV 장비를 보유한 업체는 TSMC와 삼성전자가 유일했으나, 파운드리 재진출을 선언한 인텔 또한 EUV 장비를 주문하기 시작했다.

TSMC는 지난해 기준으로 100대 규모의 EUV 장비를 보유하고 있는데, 이는 전 세계 EUV 장비의 70%가 넘는 규모다. 아울러 TSMC가 협력사와 구축한 에코시스템도 고객사 확보에 큰 역할을 한다. TSMC는 일찌감치 2000년대 글로벌 고객사 생태계를 구축하기 위해 VCA(Value chain aggregator, 가치사슬 동맹)라는 협력체를 구축했다. 또 TSMC의 전속 디자인솔루션파트너(DSP) 글로벌유니언칩(GUC)를 통해 고객 서비스를 강화하고 있다.

대만-일본 결속 공고히, 제2공장 착공에도 돌입

이런 가운데 최근에는 반도체 제국 부활을 꿈꾸는 일본과의 결속을 더욱 견고히 다지는 행보를 보여 눈길을 끈다. 지난 2월 TSMC는 일본 구마모토에 제1공장을 열었다. 일본 정부의 전폭적인 지지로 착공부터 준공식까지 불과 2년이 채 걸리지 않았다. 일본은 TSMC의 구마모토 1공장에 4,760억 엔(약 4조2,300억원)에 달하는 보조금을 지급했다.

이에 힘입어 TSMC는 곧바로 연말부터 2공장 착공에도 들어간다. 규슈 구마모토현 기쿠요마치에 들어설 2공장에는 2조 엔(약 18조원)가량의 투자가 필요한데, 여기에도 일본 정부가 최대 9,000억 엔(약 8조원)의 보조금을 지원하기로 했다.

이를 두고 업계에서는 ‘잃어버린 30년’을 되찾고 반도체 산업을 부활시키겠다는 일본 정부와 간판 기업 TSMC를 통해 글로벌 공급망 다양화에 집중하고 있는 대만의 전략이 서로 부합한 것이라는 분석이 나온다. 실제 TSMC에 있어 일본은 매력적인 생산 거점이다.

특히 탄탄한 소부장 생태계, 반도체 인력 특성 등은 최대 장점으로 꼽힌다. 일본 반도체 산업이 오랜 기간 침체된 탓에 관련 인건비가 상대적으로 낮다는 점도 TSMC에는 호재다. 이를 통해 아직 보조금 규모가 확정되지 않고, 대만 인력 파견 및 무노조 경영 원칙 등을 둘러싼 현지 반발이 심상치 않은 미국 애리조나 공장의 불확실성을 줄일 수 있기 때문이다.

인공지능의 인간성 논쟁, 블레이크 르모인의 챗봇 사건과 이어지는 철학적 질문들
이븐 시나의 인격 기준, 보편적인 것으로부터 추론하는 능력
특정 데이터 패턴에 의존적인 인공 신경망, 체계적·구성적 일반화 능력 부족해 

[해외DS]는 해외 유수의 데이터 사이언스 전문지들에서 전하는 업계 전문가들의 의견을 담았습니다. 저희 데이터 사이언스 경영 연구소(GIAI R&D Korea)에서 콘텐츠 제휴가 진행 중입니다.

2022년 구글의 엔지니어 블레이크 르모인(Blake Lemoine)은 AI도 지각력과 의식을 가졌다고 주장해 사회에 큰 파장을 일으켰다. 그는 구글이 개발한 AI 챗봇 ‘람다(LaMDA)’를 테스트하던 중, 일련의 대화를 통해 챗봇도 의식을 가진 존재로 여기게 됐다고 밝혔다.

구글은 람다가 지각과 의식이 있다는 그의 주장을 일축했다. 곧이어 그는 구글로부터 해고통지를 받았지만, 그가 람다와 나눈 깊이 있는 대화 기록은 지금도 울림이 있다. 하지만 구글과 마찬가지로 의식과 인지를 연구하는 전문가들도 챗봇은 확률 기반의 대답을 작성할 뿐 실제 지각 능력이 있는 것은 아니라고 지적했다.

인간성에 대한 정의 제각각, 인공지능의 의식 평가 위한 구체적인 기준 필요

르모인의 주장을 믿든 믿지 않든, 우리는 과연 사람과 대화할 때 그 사람을 진정으로 알고 있는 것이냐는 의문이 떠오를 수 있다.

보통 대화하고 있는 사람을 이해하는 데 상대방의 인격을 아는 것이 도움이 된다고 한다. 하지만 인격의 정의는 단순하지 않다. 인격은 일반적으로 권리, 의무, 존엄성, 주체성과 관련된 도덕적 지위를 의미하지만, 그 사람의 생각, 가치관, 경험, 배경 등을 모두 포함하는 복잡한 개념이기도 하다.

따라서 전자 인격(e-personhood)의 존재 가능성을 평가하기 위해서는 당연하게도 인격에 대한 보다 명확한 기준이 요구된다. 이에 대한 대답으로 최근 몇 년 동안 많은 철학자들은 우리를 사람으로 만드는 기준을 '의식적 경험(conscious experience)을 할 수 있는 능력'이라고 주장해 왔다. 하지만 이는 곧 "의식을 어떻게 정의해야 하는가?", 또는 "어떤 존재가 의식이 있는지 판단하기 위해 어떤 외부 증거를 사용할 수 있는가?"라는 끝이 보이지 않을 것 같은 질문들로 또다시 이어진다.

아마도 이러한 질문에 대한 합의가 아직 이루어지지 않은 것이 인공지능의 인격성에 대한 논쟁이 오랫동안 교착 상태에 빠진 이유 중 하나일 것이다. 그렇다면 또 다른 질문이 생기는데, 전자 인격의 가능성을 평가할 수 있는 다른 기준은 무엇이 있을까? 과학 철학을 연구하는 학자들은 이 질문에 답할 수 있는 길을 먼 과거, 즉 초기 이슬람 철학자 이븐 시나(980~1037)의 연구에서 찾을 수 있다고 생각한다.

인간과 동물 그리고 인공지능, 이븐 시나가 발견한 인지 과정의 차이

참고로 이븐 시나는 아라비아 철학의 최고봉으로 토마스 아퀴나스에게도 영향을 미쳤으며, 그가 11세기에 쓴 '의학정전'은 근현대 의학을 탄생시킨 16~18세기 유럽 의과대학들이 교과서로 삼을 정도로 그의 지성은 대단했다. 하지만 인쇄기가 발명되기 수 세기 전에 살았으며, 인공지능보다 훨씬 더 오래전에 등장한 인물이 제시한 인격의 기준이 아직도 유효할까?

사실 그는 오늘날 인공지능 윤리학자들이 생각하는 것과 동일한 질문, 즉 "무엇이 사람을 동물이 아닌 사람으로 만드는가?"와 같은 질문들에 대해 많은 관심을 가졌다. 유사한 과제에 대해 인간과 AI의 반응을 비교하는 데 관심이 있는 현대의 AI 연구자들처럼, 이븐 시나는 인간과 동물이 비슷한 행동 결과에 도달하기 위해 거치는 내부 과정을 비교하는 데 흥미를 느꼈다.

그가 생각하는 인간의 핵심적인 능력 중 하나는 '보편적인 것'을 파악하는 능력이다. 인간은 일반화된 규칙을 찾아 추론하는 반면 동물은 눈앞에 있는 '구체적인 것'만 생각할 수 있다고 그는 바라봤다. 이븐 시나는 『알 나프스』에서 "늑대를 인식하는 양"을 예시로 인간과 동물의 차이를 설명했다. 늑대를 만난 인간은 "늑대가 일반적으로 위험하고, 내 앞에 있는 이 동물은 늑대이므로 도망쳐야 한다"는 보편적인 원칙을 적용하지만, 늑대를 만난 양은 "늑대가 내 앞에 있으니까 도망쳐야 한다"는 특수한 상황에 인식이 국한되어 있다고 해석했다.

이븐 시나가 인간과 동물의 심리를 구분할 때 사용한 위의 기준은 현대 컴퓨터 과학자들이 AI와 관련하여 연구하고 있는 것과 매우 유사하다. 지금까지의 연구에 따르면 인공 신경망은 '체계적인 일반화'(systematic generalization) 혹은 '구성적 일반화'(compositional generalization) 능력이 부족하다고 한다. 이 용어들은 언어학자와 인지과학자들이 일반화된 규칙에서 추론하는 유형을 설명하기 위해 사용되는데, 이는 인간이 일상생활에서 추론하는 주요 방식 중 하나로 널리 알려져 있다. 즉 인간은 일련의 단어에서 의미를 추상화하여 더 복잡한 아이디어로 결합할 수 있지만, AI는 통계 데이터 세트 내에서 특정 작업과 일치하는 특정 데이터 항목을 반영하는 데 그친다는 의미를 내포하고 있다.

인간 지성, 사물의 본질과 그 보편성을 파악할 수 있는 능력

이러한 인간과 인공지능의 차이는 인간 추론의 고유한 특징에 대한 이븐 시나의 통찰과 일맥상통한다. 『알 시파』에서 그는 "지성은… 공통적으로 공유되는 것과 그렇지 않은 것을 학습하여 공통적인 것의 본질을 추출한다"라며, 인간은 사물의 덜 중요한 특징과 본질적인 특징을 구분하여 일반화된 개념을 형성하여 특정 사례에 적용할 수 있는 추론 능력이 있다고 설명했다.

흥미롭게도 사이트에 접속할 때 인간과 봇을 구분하는 데 사용되는 캡차(CAPTCHA, 보안 문자 테스트)에서도 이븐 시나가 정의한 지성의 핵심을 기준으로 삼는다. 예를 들어 "문자 X를 포함한 이미지를 모두 선택"하라는 캡차 문제에서 우리는 문자 X의 핵심 특징인 '두 개의 교차한 선'을 추출하는 데 집중한다. 그런 다음 문자 X의 핵심 특징을 일반화하여 모든 X는 두 개의 교차한 선으로 구성되어 있다고 결론을 내린다.

그 결과 인간은 캡차 이미지에서 무작위로 추가된 선과 문자의 뒤틀림과 같은 중요하지 않은 변형을 어렵지 않게 무시할 수 있어 특정 X를 인식하는 데 큰 어려움을 느끼지 않는다. 반면 컴퓨터는 특정 X의 정확한 이미지(또는 충분히 유사한 이미지)가 제공되지 않는 한, 이 이미지가 X를 나타내는 지를 추론할 수 없다. 이에 따라 무작위 선과 뒤틀림이 적용된 문자는 컴퓨터가 X로 분류하고 저장한 방대한 이미지 표본과 유사하지 않을 경우, 변형된 X를 인식할 수 없게 만들기에 충분한 것이다.

마찬가지로 인공 신경망에 "늑대를 인식하는 양"에 대한 과제를 제시하면, 인공지능은 양의 인식 과정과 비슷한 패턴을 보인다. 인간처럼 늑대라는 일반적인 개념부터 위험성과 같은 특정 늑대의 특징까지 추론하지는 못하고, 양처럼 세부적인 영역에 국한하여 추론하는 게 한계일 것이다. 다만 인공 신경망은 양과 달리, 점점 더 방대한 데이터 세트를 기반으로 훨씬 더 많은 세부 정보를 저장할 수 있게 되어, 인간과 같은 추론이 가능한 것처럼 보일 수는 있다. 같은 맥락에서 딥러닝이 자연어 처리에서 성공할 수 있었던 이유는 구성적 일반화를 통해 인간의 추론을 학습했다고 하기보다 방대한 세부 사항으로 구성된 대규모 데이터 세트에 접근할 수 있었기 때문이라고 말할 수 있다.

따라서 이븐 시나가 제시하는 인간성의 핵심 기준인 보편성으로부터의 추론은 체계적인 구성적 일반화 능력과 유사하며, 잠재적으로 테스트 가능한 인격성 기준을 제공한다. 실제로 인공지능은 수많은 연구에서 이 기준을 통과하지 못했다. 과학 윤리는 종종 최첨단과 관련이 있지만, 미래에 관한 질문에는 과거에 대한 신중한 고려가 필요하기도 하다. 역사를 통해 우리 시대의 편견과 가정을 넘어 현재의 교착 상태에 대한 새로운 접근법을 찾을 수 있음을 재고해야 할 때다.

영어 원문 기사는 사이언티픽 아메리칸에 게재되었습니다.

넷플릭스 성장세 지속, 1년 만에 가입자 16%↑
넷플릭스 vs 토종 OTT 매출 격차 더 벌어져
글로벌 OTT도 예외 아냐, 번들링으로 돌파구

넷플릭스 가입자 수가 올 1분기에만 900만 명 넘게 증가한 것으로 나타났다. 순이익도 약 3조원을 넘어서면서 지난해 1분기보다 70% 이상 늘었다. 넷플릭스가 막대한 수익을 거둬들이는 동안 티빙·웨이브·왓챠 등 토종 OTT 3사는 총합 6,173억원의 매출을 올리는 데 그쳤다. 국내 OTT 시장이 포화 상태에 접어든 가운데 갈수록 어려워지는 업황 속 3사가 시험대에 올랐다는 평가다.

넷플릭스, 1분기 가입자 증가 "예상치 상회"

18일(현지시간) 넷플릭스가 발표한 실적 보고서에 따르면 1분기 전 세계 가입자 수는 933만 명 증가해 총 2억6,960만 명을 기록했다. 1분기 순증한 가입자 수는 지난해 4분기의 1,312만 명보다 줄었지만 총가입자 수는 지난해 1분기보다 16.0% 늘었으며, 금융정보업체 LSEG가 집계한 시장 예상치(2억6,420만 명)도 웃돌았다.

1분기 영업이익은 26억 달러(약 3조5,880억원)로 지난해 1분기 17억 달러(약 2조3,460억원) 대비 54% 급증했다. 매출은 93억7,000만 달러(약 12조9,306억원)로 1년 전보다 14.8% 늘어나며 시장 예상치 92억8,000만 달러(약 12조8,064억원)를 넘어섰다.

순이익은 23억3,200만 달러(약 3조2,182억원)로 전년 동기 대비 78.7% 증가했다. 주당순이익(EPS)은 5.28달러(약 7286원)로 월가 예상치 4.52달러(약 6,238원)를 크게 상회했고, 영업이익률은 28.1%로 전년 동기(21.0%)보다 7.1%포인트 상승했다.

1분기 호실적에 대해 넷플릭스 측은 "2024년은 순조로운 출발을 시작했다"며 "유료 회원 수(멤버십) 성장과 가격 정책에 힘입어 매출과 영업이익, 영업이익률이 모두 성장했다"고 밝혔다. 그러면서 "광고 기반 회원(구독자)을 늘리고 광고주를 위한 역량을 강화하는 두 가지 측면에서 모두 진전을 이뤘다"며 "광고 회원 수는 전 분기 대비 65% 증가했다"고 덧붙였다.

토종 OTT 3사 매출 다 합쳐도 넷플릭스 못 이겨

넷플릭스가 자본력을 중심으로 시장 점유율을 확장해가고 있는 가운데 토종 OTT들은 갈 곳을 잃고 있다. 업계에 따르면 국내 OTT 3사는 통합 성적으로도 여전히 넷플릭스를 넘지 못했을 뿐만 아니라, 오히려 매출 격차가 더욱 커졌다.

3사 합산 매출은 전년(5,945억원) 대비 3.8% 오른 6,173억원인데, 넷플릭스와 3사의 매출 차이는 △2020년 1,817억원 △2021년 1,992억원 △2022년 1,787억원 △2023년 2,060억원으로 넷플릭스가 재무제표를 공개한 이후 처음으로 2,000억원을 넘어섰다.

개별적으로 보면 더욱 뼈아프다. 특히 KT ‘시즌’과 합병한 티빙은 CJ ENM에서 분할 설립한 2020년 이래로 적자가 ​가장 컸다. 매출 규모가 3,264억원으로 800억원가량 줄어든 반면 영업손실은 전년(1,192억원) 대비 19.2% 늘며 적자 폭이 확대됐다.

국내 OTT 사업자들은 창립 후 단 한 번도 흑자를 내지 못했다. OTT 사업자들이 지금까지 ‘적자 경쟁’ 내지는 ‘출혈 경쟁’을 벌여왔다고 해도 과언이 아니다. 전문가들은 OTT 시장을 두고 ‘소수의 시장 지배자가 살아남을 때까지 버텨야 하는 시장’이라고 입을 모은다. 별도로 실적을 공개하지 않은 쿠팡플레이 역시 적자 상태일 것이라는 예상이 나온다.

이런 가운데 OTT 3사는 각기 다른 전략으로 수익성 개선에 집중하고 있다. 최근 티빙은 프로야구 중계 등으로 멤버십 가입자 확대에 나서는 한편, 왓챠는 광고선전비 등 비용을 통제하며 적자 축소에 사활을 거는 모습이다. 웨이브는 제작비가 상대적으로 적게 드는 예능·시사교양장르에 집중하며 유럽 시장으로 영역 확대에 심혈을 기울이고 있다.

애플 TV+, 디즈니+ 등 글로벌 OTT도 생존 경쟁

글로벌 OTT들도 예외가 아니다. 규모의 경제로 업계 선두를 자신했던 글로벌 OTT의 움직임도 분주해지는 모양새다. 최근 미국 OTT 시장에서 트렌드로 자리 잡고 있는 '번들링'이 이를 방증한다. 번들링이란 복수의 서비스를 합쳐 더 저렴하게 제공하는 서비스로, 막대한 자본력만으로는 한계가 있다는 의미다.

애플과 파라마운트는 이들의 OTT인 '애플 TV+'와 '파라마운트+'를 결합한 상품을 논의한 것으로 알려졌다. 두 개를 따로 구독할 때보다 요금을 절반 수준으로 내리고 양사의 콘텐츠는 모두 이용할 수 있게 하겠단 것이다. 미국의 영화 제작·배급사인 파라마운트의 '파라마운트+' 콘텐츠는 국내 OTT 플랫폼인 티빙에서도 접근이 가능하다.

버라이즌은 넷플릭스와 워너브러더스 디스커버리의 OTT인 맥스를 묶은 번들상품을 지난해 출시했다. 이 역시 구독료를 40%가량 낮춰 경쟁력을 높이기 위한 전략이다. 또 다른 글로벌 OTT인 디즈니플러스도 한창 생존 전략을 모색 중인 것으로 전해졌다. 가장 유력시 되는 전략은 OTT에 게임과 쇼핑 기능의 도입이다. '무빙', '카지노' 등 자사 드라마 지식재산권(IP)을 활용해 게임을 제작하거나 콘텐츠 시청 중 구매를 유도하는 알림창을 띄우는 식이다.

한 업계 관계자는 "한주에 OTT 텐트폴 드라마가 2~3개씩 쏟아질 정도로 신규 콘텐츠는 범람하고 있지만 구독자 수는 예전처럼 증가할 수 없게 됐다"며 "그렇다고 구독료를 인상하면 이게 다시 이탈로 이어지니 경쟁사 제휴도 마다하지 않게 되는 것"이라고 분석했다.

SK하이닉스, TSMC와 'HBM4' 개발 협력한다
선두 놓치고 'HBM4'에 총력 기울이는 삼성전자
HBM 양대산맥 격돌 전망, 승기는 누구에게

SK하이닉스가 고대역폭메모리(HBM) 부문에서 대만 TSMC와 협력을 강화한다. 차세대 HBM으로 꼽히는 'HBM4(6세대 HBM)' 생산·패키징 역량을 제고하기 위해 각 업계 1위 기업이 손을 잡은 것이다. 현재 삼성전자가 HBM 시장 경쟁력 확보를 위해 HBM4 개발에 총력을 기울이고 있는 가운데, 업계에서는 HBM 시장 내 '선두 경쟁'이 한층 격화할 것이라는 전망이 흘러나온다.

TSMC-SK하이닉스 '1위들의 결합'

19일 업계에 따르면 양사는 최근 대만 수도 타이베이(Taipei)에서 기술 협력을 위한 양해각서(MOU)를 체결했다. 추후 양사 간 협업을 통해 차세대 HBM 제품인 HBM4 개발에 총력을 기울인다는 계획이다. 이와 관련 SK하이닉스는 “AI 메모리 글로벌 리더인 당사는 파운드리 1위 기업 TSMC와 힘을 합쳐 또 한 번의 HBM 기술 혁신을 이끌어 내겠다”며 “고객·파운드리·메모리로 이어지는 3자간 기술 협업을 바탕으로 메모리 성능의 한계를 돌파할 것”이라고 밝혔다.

양사는 우선 HBM 패키지 최하단에 탑재되는 베이스 다이(Base Die, HBM을 제어하는 부품)의 성능 개선에 나선다. SK하이닉스는 5세대인 HBM3E까지는 자체 공정으로 베이스 다이를 제조했으나, HBM4부터는 TSMC의 초미세 로직(Logic) 선단 공정을 활용할 예정이다. 이를 통해 성능과 전력 효율 등 고객들의 폭넓은 요구에 부합하는 맞춤형(Customized) HBM을 생산할 수 있을 것으로 보인다.

이에 더해 양사는 SK하이닉스의 HBM과 TSMC의 'CoWoS(2.5D 패키지 기술을 의미하는 TSMC의 브랜드명)' 기술 결합을 최적화하기 위해 협력하고, HBM 관련 고객 요청에 공동 대응할 예정이다. 케빈 장 TSMC 수석부사장은 “TSMC와 SK하이닉스는 수년간 견고한 파트너십을 유지하며 최선단 로직 칩과 HBM을 결합한 세계 최고의 AI 솔루션을 시장에 공급해 왔다”며 “HBM4에서도 양사는 긴밀하게 협력해 고객의 AI 기반 혁신에 키(Key)가 될 최고의 통합 제품을 제공할 것”이라고 전했다.

경쟁사 삼성전자의 HBM4 개발 현황

이런 가운데 업계의 시선은 SK하이닉스와 삼성전자 사이 '경쟁 구도'에 집중되고 있다. 현재 SK하이닉스와 삼성전자는 전 세계 HBM 시장을 양분하는 '양대 산맥'으로 꼽히지만, 기술력 방면에서는 삼성전자가 SK하이닉스에 1년 정도 뒤처져 있는 것으로 평가되기 때문이다. SK하이닉스는 2022년부터 4세대 제품인 HBM3를 엔비디아에 사실상 독점 공급하며 시장 주도권을 선점한 바 있다. 

선두 주자 자리를 뺏긴 삼성전자는 경쟁력을 확보하기 위해 과감히 '차세대 제품'으로 눈을 돌렸다. 실제 삼성전자는 이달 초 HBM을 적층하는 패키징 신기술인 ‘하이브리드 본딩(납땜용 구슬 없이 반도체를 적층하는 기술)’ 구현에 성공하며 HBM4 시장 내 경쟁력을 입증한 바 있다. HBM4에서 구현될 16단을 모두 하이브리드 본딩으로 적층, HBM4 상용화를 위한 핵심 기술을 확보하는 데 성공한 것이다.

지난 18일에는 삼성전자가 내년 개발 완료를 목표로 HBM4 16단 제품을 준비하고 있다는 소식도 전해졌다. 윤재윤 삼성전자 D램 개발실 상무는 자사 홈페이지를 통해 “고온 열 특성에 최적화된 '비전도성 접착 필름(NCF)' 조립 기술과 최첨단 공정 기술을 통해 차세대 HBM4에 16단 기술을 도입할 계획”이라며 이같이 밝혔다. 8, 12, 16단 3개 선택지를 고객에게 제공하며 시장 경쟁력을 제고하겠다는 구상이다.

'차세대 HBM', 시장 경쟁 격화 조짐

관건은 SK하이닉스가 TSMC와 손잡고 삼성전자의 '질주'에 제동을 걸 수 있을지다. TSMC는 소위 'AI 반도체' 시장 강자인 엔비디아의 GPU 위탁 생산·패키징을 맡으며 이미 관련 역량을 확보한 상태다. 엔비디아가 TSMC에 GPU 생산을 위탁하고, TSMC가 GPU를 생산한 뒤 메모리 업체로부터 받은 HBM을 부착해 패키징을 마치는 구조다. SK하이닉스가 성공적으로 HBM4 제조 기술력을 확보할 경우, 엔비디아-TSMC-SK하이닉스로 연결되는 탄탄한 협력 구조가 구축될 가능성이 있는 셈이다.

한편 SK하이닉스는 지난 3월 미국 현지에서 열린 엔비디아 행사에서 HBM4 제조와 관련한 '청사진'을 공개한 상태다. SK하이닉스에 따르면 추후 개발될 HBM4 제품에는 ‘하이브리드 본딩’ 공법이 활용될 예정이다. HBM4를 구성하는 D램은 16단으로 적층하고, 이를 통해 데이터 처리 용량을 48기가바이트(GB)까지 끌어올리기로 했다. 현재 SK하이닉스가 취급하는 HBM3E(5세대 HBM)는 D램을 8~12단으로 적층하는 방식이며, 데이터 처리 용량은 24~36GB 수준이다. 

다만 SK하이닉스 측은 해당 발표에서 공개한 HBM4의 경우 성능이 확정된 것은 아니라고 강조했다. 엔비디아 등 주요 고객사의 요청에 맞춰 성능이 추가적으로 향상될 가능성이 있다는 설명이다. SK하이닉스의 HBM4 양산은 오는 2026년으로 예정돼 있다. 이처럼 삼성전자와 SK하이닉스의 HBM4 개발 '로드맵'이 본격적으로 공개된 가운데, 시장은 차후 양사가 펼칠 시장 패권 경쟁에 촉을 곤두세우고 있다.

신분증 확인·얼굴 인식·계좌 인증 방식 모두 개인정보 유출 위험있어
방화벽 인터페이스 기술로 개인정보 유출 위험 줄여
그럼에도 개인정보 유출에 대한 경각심 계속 가져야

[해외DS]는 해외 유수의 데이터 사이언스 전문지들에서 전하는 업계 전문가들의 의견을 담았습니다. 저희 글로벌AI협회 연구소(GIAI R&D)에서 콘텐츠 제휴가 진행 중입니다.

최근 미국과 유럽에서 포르노 사이트 접속 시 성인인증을 요구하는 법이 도입되어 온라인 음란물 접근이 점점 더 까다로워지고 있다. 하지만 법의 찬반을 둘러싸고 개인정보 유출 논란이 불거지고 있다.

지지자들은 어린이와 청소년이 성인 콘텐츠를 보는 것이 성폭력을 미화하고 여성과 소녀에 대한 유해한 태도를 증폭시킬 수 있다고 주장한다. 반면 비판론자들은 성인인증이 디지털 익명성을 위협하고 개인정보 유출이 우려된다는 점을 지적한다.

성인인증 요구하는 나라 점차 늘어가

미국 캔자스, 플로리다, 아이다호 주에서는 성인용 웹사이트에 접속하기 전에 방문자의 연령을 확인하는 정책을 통과시켰다. 다른 5개 주에서 이미 유사한 법안이 시행되고 있으며, 더 많은 주에서도 이 법안을 검토 중이다. 또한 유럽연합은 세계 최대 규모의 포르노 사이트 3곳에 연령 확인 요건을 부과하여 미국과 비슷한 입장을 취했다. 그러나 미국시민자유연맹, 폰허브(Pornhub), 온라인 개인정보 보호 전문가는 성인인증으로 인해 개인정보 유출이 우려된다는 목소리를 내놓았다.

주로 쓰이는 온라인 연령 인증 방법은 얼굴 스캔, 신분증 또는 은행 정보와 같은 개인정보를 제공하여 인증하는 것이다. 이 과정에서 개인의 음란물 소비 데이터와 개인정보는 연결될 수밖에 없고 해커들의 좋은 먹잇감이 된다. 최근 프랑스에서는 정부 웹사이트에 대규모 해킹을 당해 4,300만 명이 피해를 입은 사건이 있었다. 이를 두고 비판론자들은 정부도 관리하지 못하는 개인정보를 포르노 사이트가 잘 관리할 수 있다는 믿음은 너무 순진한 것아니냐는 주장이다.

전통적인 성인인증 방식 개인정보 유출 가능성 높아

그럼 이때까지 웹사이트에서 어떻게 성인인증을 해왔고, 그 방법은 어떤 한계가 있었는지 자세히 알아보자. 먼저 신분증을 스캔하는 방법이다. 술과 담배를 살 때 신분증을 제시하는 것처럼 온라인에서도 신분증을 보여주는 방식이다. 하지만 이미 신분증에 접근하여 개인정보가 유출된 사건은 빈번히 발생하여 그 위험성을 인지하고 있다. 심지어 성인인증을 하기 위해 인터넷에서 타인의 신분증을 도용할 가능성도 있다.

다음으로 얼굴 인식을 떠올릴 수 있다. 하지만 이 방법은 매우 민감한 생체 인식 데이터가 저장될 위험이 있다. 이 데이터가 유출되면 딥페이크, 안면 인식 시스템 등 악용할 여지가 커, 데이터를 저장하는 데 큰 위험이 뒤따른다. 게다가 얼굴 인식은 화장을 한 여성과 유색인종의 나이를 추정하는 데 매우 부정확한 경우가 많아 명확한 한계를 갖는 방법이다.

마지막으로 계좌 인증이다. 사용자에게 1원을 입금해 계좌가 있다는 것을 증명하는 방식이다. 그러나 이 방식은 성인만 계좌를 개설할 수 있어야 유효하다. 일부 은행에서는 18세 미만을 대상으로 계좌개설을 허용하여 계좌 인증은 더 이상 유효한 방법이 아니게 되었다. 또한 안전하지 않은 웹사이트에 은행 정보를 입력하도록 하는 것은 해커에게 먹잇감을 주는 행동이다.

웹사이트와 연령 인증 서비스 사이에 방화벽 세워

전통적인 성인인증 방식은 본인인증을 위해 민감한 정보를 요구하므로, 개인정보 유출 위험이 필연적으로 따라 올 수 밖에 없다. 이에 프랑스 에콜 폴리테크니크의 컴퓨터 과학자이자 교수인 올리비에 블레이지는 웹사이트와 인증 서비스 사이에 방화벽 역할을 하는 인터페이스를 만들었다. 이 시스템은 웹사이트와 연령 확인 서비스 사이에 디지털 중개자를 추가하여, 웹사이트가 사용자 식별 정보를 볼 수 없도록 차단한다. 그리고 제3자인 연령 확인 서비스는 사용자가 어떤 사이트를 방문하고 있는지 확인할 수 없게 된다. 웹사이트가 얻는 유일한 정보는 사용자가 18세 이상인지 여부에 대한 정보뿐이다.

새로운 성인인증 방식 만능은 아니야

하지만 이 프로토콜도 완벽한 것은 아니다. VPN(가상사설망)없이 인터넷을 사용하면 웹사이트가 사용자의 IP 주소에 접근할 수 있으므로, 익명이 보장되지 않는다는 점에서 여전히 개인정보 유출 위험이 존재한다. 하지만 모든 인터넷 사용자가 개인 컴퓨터로 온라인에 접속할 때, 정보 유출을 감수하는 기존 방식보다 안전하다는 평가를 받고 있다.

새로운 성인인증 방식이 만병통치약이 아닌 만큼 개인정보 유출에 대해 경각심을 갖는 게 중요하다. 개인정보가 유출되지 않으려면 먼저 부모가 인터넷의 위험성을 인지해야 한다. 부모는 자녀에게 스마트폰을 주면, 자녀가 낯선 사람과 대화하고 성인용 콘텐츠를 보고 공유할 수 있다는 점을 알아차려야 한다. 그 과정에서 자녀는 자신도 모르게 개인정보를 유출할 수도 있다. 개인정보 유출을 막는 다른 방법으로는 휴대폰의 자녀 보호 기능을 이용하여 성인 웹사이트 접근을 강제적으로 차단하는 방법이다. 이는 자녀가 부모로부터 자유를 침해받는다는 느낌을 받을 수 있어, 최선의 방법은 아니지만 차선의 방법이 될 수 있다.

*편집진: 영어 원문의 출처는 사이언티픽 아메리칸(Scientific American)으로 본지의 편집방향과 일치하지 않을 수도 있습니다.

SK하이닉스 지원받은 HBM 검사장비 업체 '디아이', 주가 440% 폭등
관계자들 "2년마다 선정하는 기술혁신기업 대상 지원이 주효했다" 분석
HBM 랠리에 코스닥 기업 윈팩은 시총 70% 수준 대규모 유상 증자도

엔비디아, ASML 등 주요 반도체 기업들의 주가가 치솟는 가운데 대형언어모델(LLM)의 핵심 기술 중 하나로 알려진 고대역폭메모리(HBM) 관련 주식들도 랠리를 보이고 있다. 특히 국내에서는 SK하이닉스가 연초부터 시가총액이 30조원나 뛰어올라 130조원대에 안착하기도 했다.

SK하이닉스에 HBM 관련 주요 부품을 공급하고 있는 소부장 업체들의 주가도 상승세를 보이는 모습이다. HBM용 웨이퍼 테스터 시장에서 국산화에 성공해 검사 장비 내 최대 수혜 업체로 올라설 수 있을 것이라는 기대감이 나오는 디아이의 경우 지난해 12월만 해도 주당 5,500원대 박스권을 맴돌았으나, 18일 종가 기준 주당 24,300원까지 뛰어올랐다. 시가총액은 6천억원을 넘어섰다.

가수 '싸이' 아버지 회사에서 HBM 전문 회사로 이미지 탈바꿈

1961년 설립한된 디아이는 국내 반도체 검사장비 업체다. 한때 가수 '싸이'의 아버지 박원호씨가 대주주인 회사로 더 알려졌으나, 이번 HBM 랠리가 본격화되면서 회사 이미지가 180도 바뀌었다는 것이 업계 관계자들의 설명이다.

디아이는 국내 양대 반도체 대기업인 삼성전자 및 SK하이닉스의 주요 납품업체로 꼽힌다. 삼성전자에는 벤더사로 D램과 낸드 번인 테스터를 공급하고 있다. 연결 대상 자회사인 디지털프론티어(DF)는 일본과 미국 업체가 양분하고 있는 웨이퍼 테스터 시장에서 국산화에 성공했으며 SK하이닉스 협력업체로 메모리 웨이퍼와 번인 테스터를 공급 중이다. 2019년에는 SK하이닉스의 2기 기술혁신기업으로 선정되기도 했다.

디아이 주가가 랠리를 보이고 있는 가장 큰 이유는 HBM 검사장비에 대한 수요가 폭증하고 있기 때문이다. 반도체 업계 관계자에 따르면 D램 적층이 수율에 영향을 미치고 있는 만큼 수율을 개선할 수 있는 관련 장비에 대한 수요가 증가할 수밖에 없다는 설명이다.

회사 측에 따르면 디아이의 HBM용 웨이퍼 테스터는 생산 초기 단계에서 결함 있는 제품을 빠르게 식별할 수 있는 것이 장점이다. 이를 통해 최종 제품의 품질을 높여 전체적인 생산 비용을 낮출 수 있다. 특히 DF는 HBM용 특화 장비를 개발하고 있으며 두 가지 기능으로 분리함으로써 웨이퍼 처리 속도를 높일 것으로 기대된다.

HBM 수율 개선용 필수 장비로 자리매김

디아이의 번인 테스트 전문 역량도 주가 부양의 핵심 요소 중 하나다. 번인 테스트는 반도체의 신뢰성을 보장하는 중요한 과정으로 고성능 컴퓨팅, 자동차, 항공우주 등 신뢰성이 요구되는 분야에 활용되고 있다. 삼성전자, SK하이닉스에는 디아이를 포함한 소부장 업체들이 장비를 공급하고 있지만 디아이 측의 기술이 우위에 있다는 것이 회사 측의 설명이다. 번인 테스트는 후공정 단계에서 진행하며 반도체 칩이 고온, 고전압 등 극한의 환경에서도 정상적으로 작동하는지 검증하는 데 사용된다.

업계 관계자에 따르면 DF의 번인 기술력을 바탕으로 현재 HBM용 웨이퍼 테스터의 장비 검증이 진행 중인 것으로 알려졌다. 특히 일반적인 검사 장비가 아닌 HBM 필수 장비기 때문에 HBM 세대 교체가 진행될수록 해당 장비 수요는 증가할 것이라는 전망이다. 그간 업계에서는 글로벌 시장에서 반도체 번인 테스트 전문 업체로 널리 알려진 일본의 어드반테스트가 생산 능력 한계에 도달한 데다 웨이퍼단 테스트만 진행해 공급하는 탓에 수율이 낮은 점이 문제로 지적돼 온 바 있다.

SK하이닉스 지원이 성장의 디딤돌?

업계에서는 SK하이닉스가 대일 의존도가 높은 주요 반도체 기술의 국산화를 위해 꾸준히 투자해 온 것이 효과를 봤다고 분석한다. SK하이닉스는 대일 관계 악화 전인 2017년부터 국내 소부장 업체들을 대상으로 기술혁신기업들을 선정해 관련 사업을 육성해 왔다. 선정된 기업은 2년간 SK하이닉스과 공동으로 기술 개발을 진행하고, 개발된 제품은 SK하이닉스 생산 라인에서 직접 성능을 평가해 볼 수 있다. 제품 개발 기간을 단축하고 완성도를 높일 수 있는 전략이다. 또 SK하이닉스가 소부장 기업들에 무이자 기술개발 자금을 대출해 주고 제품에 대한 최소구매 물량을 보장했던 부분도 디아이 성장을 견인하는 데 일조했다.

SK하이닉스의 기술혁신기업 지원 덕분에 HBM 관련 주요 기술 제품을 공급하는 회사도 증가하는 추세다. SK하이닉스의 D램 테스트 외주를 담당하고 있는 윈팩은 코스닥 시장에서 시가총액 약 800억원대의 기업이지만, HBM 랠리에 힘입어 지난 2월에 시총 70% 규모의 유상증자를 결의했다. 2021년 SK하이닉스와 함께 uMCP(UFS 기반 다중 칩 패키지) 생산을 진행하기도 했던 윈팩은 올해 SK하이닉스에서 약 100억원가량의 매출을 낼 수 있을 것으로 전망된다.

앞서 박정호 SK하이닉스 대표이사(부회장)는 지난해 11월 협력사 모임에서 HBM 비전을 설파하면서 "시설투자가 줄어 전반적으로 힘이 들겠지만 함께 헤쳐 나가자"며 협력사 대표들을 위로하기도 했다.