리라글루티드· 세마글루타이드 등 특허 만료
FDA, 빅토자·삭센다 제네릭 품목으로 허가
英 히크마 파마슈티컬스에서 복제해 제네릭 승인

1세대 비만 치료제의 복제약(제네릭)이 미국에서 처음으로 승인됐다. 제네릭은 특허가 만료된 오리지널 의약품의 공개된 기술을 이용해 만든 것으로, 업계는 이번 승인이 리라글루타이드 기반 약물의 공급 부족 문제를 완화하고 환자들에게 더 저렴한 치료 옵션을 제공할 수 있는 계기가 될 것이라 기대하고 있다.

리라글루타이드 제네릭 허가

27일 의약품업계에 따르면 미국 식품의약국(FDA)은 23일(현지시각) 10세 이상 제2형 당뇨병 환자 치료제인 빅토자(성분명 리라글루타이드)의 제네릭 품목을 허가했다. 같은 성분으로 뒤에 나온 것이 비만약 삭센다여서 곧 FDA가 제네릭을 비만 치료제로도 승인할 것으로 기대된다. 영국 히크마 파마슈티컬스가 개발한 빅토자 제네릭은 올 연말까지 미국 전역에 출시할 예정이다.

제네릭 의약품은 원조 의약품과 동일한 성분, 제형, 용법 등으로 만들어진 의약품이다. 원조 의약품의 특허가 만료되면 여러 제약사가 공개된 기술로 제네릭 의약품을 만들 수 있다.

이번 승인은 빅토자의 물질 특허가 만료된 지 약 7개월 만에 이뤄졌다. FDA가 글루카곤 유사 펩타이드(GLP)-1 계열의 제네릭 의약품을 승인한 것은 영국 아스트라제네카의 당뇨병 치료제 바이에타(엑세나타이드)를 복제한 미국 암닐의 제네릭 의약품을 승인한 데 이어 두 번째다.

인체의 GLP-1 호르몬은 혈당을 조절하는 인슐린의 분비를 촉진한다. 동시에 위에서 음식물을 소화하는 속도를 늦춰 포만감을 느끼고 식욕을 억제해 체중을 감량하는 효과를 낸다. GLP-1을 모방한 리라글루타이드는 2010년 당뇨병 치료제인 빅토자에 이어, 2014년 비만 치료제 삭센다로 출시됐다. 덴마크 노보노디스크 역시 GLP-1 유사체인 세마글루타이드로 각각 2017년과 2021년 당뇨약 오젬픽과 비만약 위고비를 출시했다.

다만 1세대 GLP-1 계열 약품은 최신 약품보다 뒤떨어진다. 오젬픽·위고비는 주 1회 주사하는 반면 먼저 나온 빅토자·삭센다는 1일 1회 주사한다. 효과 역시 리라글루타이드가 세마글루타이드보다 약하다고 평가된다. 그러나 가격은 미국에서 최소 월 500달러(약 73만원)로, 월 1,000달러(약 145만원)를 훌쩍 넘는 오젬픽·위고비의 절반 수준이다. 이런 이유로 오젬픽·위고비 대신 빅토자·삭센다를 사용하는 환자가 많았다.

특허 만료 앞두고 복제약 개발 가속

이처럼 리라글루타이드는 수요가 크다 보니 특허 만료 전인 지난해 7월 FDA 공급 부족 약물 목록(shortage list)에까지 올랐다. 이 목록에 오른 약물에 대해서는 FDA의 허가를 받은 조제전문약국(compounding pharmacies) 또는 중소 제약사가 한시적으로 제네릭을 만들어 판매할 수 있다. 오젬픽·위고비의 성분인 세마글루타이드도 함께 올랐다.

FDA는 이러한 공급 부족 약물에 대한 제네릭 의약품의 승인을 우선적으로 검토하고 있다. 공급 상황을 개선할 수 있는 데다, 가격이 낮아져 환자들의 약물 접근성이 훨씬 높아지기 때문이다. FDA는 이번에 공식적인 빅토자 제네릭 승인으로 공급 부족 사태가 안정될 것으로 기대하고 있다.

일룬 머피(Iilun Murphy) FDA 약물평가연구센터의 제네릭 의약품 국장은 “환자 접근성을 개선하기 위해 공급 부족 목록에 오른 의약품에 대한 제네릭 의약품 신청을 우선 평가하고 있다”며 “이번 리라글루타이드의 제네릭 승인은 안전하고 효과적이며, 고품질의 제네릭 의약품에 대한 환자의 접근성을 높일 것”이라고 말했다.

격화되는 비만 치료제 경쟁

현재 국내에서는 펩진과 한독이 삭센다 제네릭을 준비 중이다. 펩진은 바이오플러스와 삭센다, 위고비 제네릭을 공동제품화하기로 했으며, 한독은 인도 바이오기업 바이오콘과 계약을 맺고 제네릭을 국내에 들여오기로 했다. 바이오콘은 지난 3월 삭센다 제네릭을 영국에서 허가받았다. 아울러 바이오콘은 미국과 유럽에도 리라글루타이드에 대한 허가 신청서를 제출한 상태다. 한독은 국내 유통과 독점 판매를 맡는다.

한미약품은 자체 파이프라인을 가동해 비만 치료제를 개발 중이다. 한미약품은 차세대 비만치료 삼중작용제(코드명 HM15275)에 대한 주요 비임상 연구결과를 세계 당뇨학회에서 발표했다. 한미의 차세대 지속형 플랫폼 기술 '아실레이션'이 적용된 HM15275는 GLP-1와 위 억제 펩타이드(GIP), 글루카곤(GCG) 등 세 가지 수용체 각각의 작용을 최적화해 비만 치료에 특화돼 있다. 한미약품은 지난 5월 FDA에서 HM15275 임상 1상 시험계획(IND)을 승인 받았고, 6월 중순부터 HM15275 임상 시험에 참여하는 환자 등록을 시작해 첫 투약을 완료했다.

다만 전문가들은 본격적인 가격 인하에는 시간이 걸릴 것으로 보고 있다. 애런 케셀하임(Aaron Kesselheim) 하버드 의대 교수는 25일(현지 시각) 미국 CNN에 “보통 4개 이상의 제네릭 의약품이 시장에 출시돼야 가격이 50~60% 이상 감소하는 효과를 기대할 수 있다”고 설명했다.

세제 혜택 및 토지 제공 논의 단계
日 자동차 점유율 4년 만에 7.1%p 하락
성장세 확인한 프리미엄 브랜드로 승부수

일본 최대 완성차 업체 도요타가 중국 상하이에 프리미엄 브랜드 렉서스의 전기차 전용 공장 설립에 나섰다. 현지 합작 파트너사 없이 100% 단독 출자 형태로 공장을 설립하겠다는 계획이다. 다만 중국 자동차 시장에서 일본 브랜드들은 애국소비 바람을 탄 토종 브랜드들의 약진에 좀처럼 힘을 쓰지 못하고 있는 만큼, 프리미엄 브랜드를 앞세운 도요타의 중국 시장 도전기가 성공을 거둘지는 미지수다.

테슬라 이어 두 번째 단독 출자 공장

27일 업계에 따르면 도요타는 상하이 렉서스 전기차 공장 설립과 관련해 중국 당국과 최종 협상을 진행 중이다. 도요타는 단독 출자 방식으로 공장 설립을 추진하는 만큼 유연한 세제 혜택과 정책 지원, 토지 제공 등을 상하이 당국에 요구한 것으로 알려졌다. 당국과의 논의가 끝나면 즉각 공장 건립에 착수할 계획이며, 오는 2027년 첫 가동을 목표로 제시했다.

렉서스 공장 설립과 관련해 도요타가 중국 당국과 논의를 시작한 것은 지난 6월부터다. 도요타는 이미 현지 완성차 기업인 디이자동차(第一汽車·FAW), 광저우자동차(広州汽車·GAC)와 합작 공장을 운영하고 있지만, 향후 중국 프리미엄 전기차 시장의 가파른 성장세에 대비해 추가 공장 설립이 필요하다는 판단을 내렸다.

도요타는 상하이 당국이 외국 기업 유치에 공을 들이고 있다는 점에 주목했다. 아울러 중국 정부가 지난 2018년부터 자동차 산업 내 외자 규제를 단계적으로 철폐하고 있는 만큼 단독 출자 방식이 가능할 것으로 봤다. 이번 렉서스 상하이 공장 건설 계획이 인가되면, 중국에 진출한 외국 완성차 업체 가운데 두 번째로 단독 출자 공장이 된다. 도요타에 앞서 테슬라가 중국에서 처음 단독 출자 방식으로 ‘상하이 기가팩토리’를 설립한 바 있다.

중국 내 日 자동차 점유율 3년 연속 하락

문제는 중국 시장 내 일본 자동차의 위세가 예전 같지 않다는 점이다. 중국 승용차시장정보연석회에 의하면 지난해 일본 자동차의 중국 내 소매 판매 점유율은 17%로 전년 대비 3%p 하락했다. 2020년 24.1%로 최고 수준을 나타낸 일본 자동차 점유율은 이후 2021년 22.6%, 2022년 20%로 감소한 데 이어 작년에는 20% 아래로 떨어지며 3년 연속 뒷걸음질 쳤다. 이 가운데 도요타의 지난해 중국 판매량은 180만 대로 전년 대비 4.4% 감소했다.

일본 자동차가 부진한 사이 중국인들의 애국소비에 힘입은 현지 업체들은 크게 성장했다. 올해 1∼6월 중국 자동차 시장에서 토종 브랜드의 판매 점유율은 57%로 사상 최대를 기록했다. 2021년만 해도 외국계 브랜드가 중국 자동차 판매량의 58.8%를 차지했던 점을 감안하면 3년 만에 전세가 완전히 역전된 셈이다.

일본 자동차 브랜드들이 중국에서 고전하는 또 다른 원인으로는 전기차로의 전환에 적극적으로 대응하지 못한 점이 꼽힌다. 일본 자동차는 전통적으로 높은 연비와 품질에서 강점을 보여 왔으나, 전기차 판매량이 급증하면서 연비의 우위가 무의미해진 것이다. 한 업계 관계자는 “중국 로컬 브랜드의 입지가 확대되는 만큼 수입차 브랜드를 손절하는 양상도 빨라지고 있다”고 진단하며 “중국에 파견된 외국 회사 임원의 스캔들도 잊을 만하면 터지는 등 수입 브랜드에 대한 부정적인 현지 여론은 점점 확대되는 추세”라고 전했다.

가격 경쟁력 앞세운 中 업체들에 시장 잠식

중국 브랜드들은 가격 경쟁력에서도 점점 더 강력한 기세로 시장을 장악하고 있다. 이는 빠른 속도로 성장해 세계 최대 전기차 업체 테슬라를 위협하는 비야디(BYD)의 사례에서 확인할 수 있다. BYD는 전기차의 핵심 부품인 배터리뿐만 아니라 자동차에 들어가는 모든 부품을 자체 생산했고, 이런 수직계열화를 통해 가격 경쟁력을 높였다. 단순히 가격만 낮춘 게 아니다. 과거에는 주요 자동차 업체들을 모방하는 수준에 그쳤다면, 이제는 자율주행과 배터리 등 핵심 기술력 분야에서도 쟁쟁한 글로벌 업체들을 제쳤다는 평가를 받는다.

이처럼 가격과 기술력 등 여러 강점을 지닌 토종 업체들과의 경쟁 속에서 시장 점유율 하락 등 열세에 몰린 일본 브랜드들은 전기차를 앞세워 다시 중국 시장을 공략하고 있다. 중국은 세계 최대의 자동차 소비 시장인 동시에 자국 정부의 전기차 보조금 또한 꾸준히 증가하고 있어 포기할 수 없는 시장이기 때문이다. 이에 더해 중국을 생산 거점으로 활용할 경우에는 전기차 보급이 급진전한 중국의 부품 공급망을 이용하는 효과까지 누릴 수 있다.

도요타의 렉서스 상하이 공장 건립도 이와 같은 맥락이다. 중국의 전기차 생산 인프라를 최대한 활용하는 동시에 고급 브랜드인 렉서스를 앞세워 시장 입지를 강화하겠다는 전략이다. 실제로 도요타의 경우 지난해 중국 판매는 4% 넘게 감소했지만, 렉서스는 전년 대비 3% 증가하는 등 프리미엄 브랜드에서 견조한 성장세를 이어가고 있다. 도요타는 2030년까지 중국에서 연간 최소 250만 대를 생산할 방침이다.

AI 에이전트, LLM 다음 기술로 꼽혀
개인 전담 AI 비서 등장하나
AI 에이전트 규제 시급, 경쟁 시작되면 늦어

[해외DS]는 해외 유수의 데이터 사이언스 전문지들에서 전하는 업계 전문가들의 의견을 담았습니다. 글로벌AI협회(GIAI)에서 번역본에 대해 콘텐츠 제휴가 진행 중입니다.

빅테크 기업들이 챗봇을 넘어 인공지능(AI) 에이전트 개발에 박차를 가하는 모습이다. AI 에이전트는 인간이 더 의미 있는 일을 하는 데 동조할 것이며, 이에 따라 기업의 생산성은 향상될 것으로 예상된다. 다만 전문가들은 개발 속도에 집중한 나머지 에이전트가 등장함으로써 생기는 부작용을 간과하면 안 된다고 주의를 줬다.

차세대 기술 'AI 에이전트'

인간은 매일 선택하며 살아간다. 철학자들은 주체적으로 행동하는 능력이 인간을 단순한 생명체나 기계와 구별되는 점이라고 오랫동안 얘기해 왔다. 그러나 최소한의 인간 감독으로 의사 결정을 내리고 목표를 달성하는 '인공지능(AI) 에이전트'가 있는 현재, 이러한 구분은 점차 희미해져 가고 있다.

AI 개발자들은 맞춤형 비서인 AI 에이전트를 차세대 물결이라고 예상했다. 에이전트는 챗봇과 마찬가지로 대형언어모델(LLM)을 활용하며 휴대폰과 태블릿에서 사용할 수 있다. 그러나 에이전트는 챗봇보다 자율적이다. 챗봇은 텍스트나 이미지를 생성하기 위해 사용자가 계속 지시를 해야 하지만, 에이전트는 자율적으로 외부 앱과 상호 연동해 개인이나 조직을 대신해 업무를 수행한다.

이에 빅테크 기업들은 AI 에이전트 개발에 박차를 가하는 모습이다. 오픈AI(OpenAI)는 에이전트를 인공 일반 지능(AGI)을 구축하기 위한 5단계 중 세 번째로 단계로 꼽았으며, 내년 1월 '오퍼레이터(Operator)'라는 에이전트를 출시할 예정이라고 밝혔다. 또한 마크 저커버그 메타 최고경영자(CEO)는 AI 에이전트가 인간보다 더 많아질 것으로 예상했다.

지난 5월 구글은 일상생활에 도움 되는 범용 AI 에이전트라며 '프로젝트 아스트라(Project Astra)'의 프로토타입을 공개했다. 구글이 공개한 기술 데모 동영상에서 아스트라는 스마트폰을 통해 사용자와 대화하고 카메라를 통해 주변 환경을 분석했다.

일부 전문가들은 에이전트로 인해 기업의 생산성이 크게 향상될 것으로 내다봤다. 단순 반복 업무를 에이전트가 대신해 사람이 더 의미 있는 일을 할 것이기 때문이다. 이아손 가브리엘(Iason Gabriel) 구글 딥마인드 수석 연구원은 "에이전트 덕분에 인간은 일상적인 업무에서 해방될 수 있으며, 이로 인해 개인 성장, 데이터에 기반한 의사 결정 등 중요도가 높은 일에 집중할 수 있게 된다"라며 에이전트를 높이 평가했다.

AI 에이전트, 기업 비서를 넘어 개인 비서까지

그러나 일부 전문가들은 현재 시장에 나온 에이전트가 대부분 코드 작성이나 경비 보고서 제출 등 단조로운 작업에 국한되어 있는 점을 지적했다. 이는 기술적 한계와 실수하면 손실이 큰 영역에서 에이전트를 신뢰하기 어렵다는 이유에서다. 클라우드 소프트웨어 회사인 세일즈포스(Salesforce)의 수석 과학자 실비오 사바레즈(Silvio Savarese)는 "에이전트는 사소하고 반복적인 작업을 수행하는 곳에 배치돼야 한다"라며 명확하게 정의된 업무에서만 사용할 수 있다고 강조했다.

한편 일각에서는 에이전트가 시간이 지날수록 더 정교한 작업을 수행하게 될 것이라고 반박했다. 가브리엘은 "새로운 과학 지식을 발견하는 데 유용한 에이전트를 구상하고 있다"라며 이는 머지않은 미래에 구현될 것으로 예측했다. 그 증거로 지난 8월 논문저장 사이트인 아카이브(arXiv)에 게재된 논문을 제시했다. 논문에서는 새로운 연구 아이디어를 공식화하고 실험을 통해 이를 검증할 수 있는 'AI 과학자' 에이전트의 개요를 설명하며, 과학적 방법을 효과적으로 자동화했다.

또한 사바레즈는 개인 맞춤형 AI 에이전트가 등장할 것으로 추측했다. 현재는 대부분 기업을 대상으로 판매하고 있지만, 개인 데이터가 점차 쌓이면서 개인에 대한 이해도가 높아지면 맞춤형 AI 에이전트가 등장하는 것은 시간문제라고 답했다. 이를테면 여름휴가 계획을 세우는 상황에서 에이전트는 창가 좌석 선호도, 수영장이 있는 호텔 선호도 등을 기억해 여행을 계획할 것이다. 심지어 예상치 못한 상황에서도 AI 에이전트는 당황하지 않고 대안을 제시할 수 있다. 이러한 수요를 발 빠르게 예상한 아마존은 온라인 쇼핑 내역을 기반으로 제품을 추천하는 에이전트를 개발 중인 것으로 알려졌다.

AI 에이전트, 이익보다는 안전을

에이전트가 등장함에 따라 이에 맞는 법을 제정할 필요성이 대두되고 있다. 에이전트가 개인과 조직을 대신해 재무 결정을 내리기 시작하면서 여러 가지 까다로운 법적·경제적 문제가 제기될 것으로 예상되기 때문이다. 질리언 해드필드(Gillian Hadfield) 존스 홉킨스대(The Johns Hopkins University) AI 거버넌스 전문가는 "현행법은 에이전트가 만연했을 때 시장이 제대로 작동할 체계를 만들지 못했다"라며 우려를 표했다. 예를 들어 에이전트가 조직을 대신해 계약에 서명하고 나중에 계약 조건을 위반하는 경우 조직이 책임을 져야 할지, 알고리즘이 책임을 져야 할지 불분명하다고 충고했다. 더 나아가 에이전트에게도 기업처럼 법적 인격을 부여해야 하는지도 생각해 봐야 할 문제라고 덧붙였다.

또한 전문가들은 인간의 윤리적 규범에 부합하는 에이전트를 설계해야 한다고 강조했다. 요슈아 벤지오(Yoshua Bengio) 컴퓨터 과학자 "대기업의 우선순위가 인류의 우선순위와 상충하는 경향이 있다"라며 수익 창출과 대중의 안전을 보호하는 것 사이에는 실질적인 이해 상충이 존재한다고 풀어서 설명했다. 이를 보여주는 사례로 2010년대에 페이스북(현 메타)의 알고리즘이 미얀마의 소수민족인 로힝야족에 대한 혐오 콘텐츠를 미얀마 사용자들에게 보여준 일이 있다. 이에 따라 페이스북은 수천 명이 사망한 인종 청소 캠페인에 동참했다는 거센 비난을 받고 있다. 이러한 비극이 일어난 이유는 알고리즘이 학습을 통해 선동적인 콘텐츠가 사용자들을 불러 모은다는 사실을 알게 됐기 때문이다.

정부, AI 에이전트 경쟁 시작하기 전에 손 써야

AI 에이전트의 문제점을 인식한 벤지오와 러셀은 과거의 실수를 반복하지 않기 위해 규제가 필요하다고 강력히 주장했다. 두 과학자는 2023년 3월에 발표된 공개서한에 서명했으며, 가드레일 구축을 위해 AI 연구를 6개월간 중단할 것을 요구했다. 또한 벤지오는 과학 기술의 발전은 천천히 확장돼야 하며 상업적 이익은 안전을 위해 뒷전으로 밀려나야 한다는 원칙을 촉구했다.

사실 이러한 원칙은 이미 미국의 다른 산업에서는 일반화돼 있다. 제약 회사는 엄격한 임상시험을 거쳐 식품의약국(FDA)의 승인을 받기 전에는 신약을 출시할 수 없다. 또한 비행기 제조업체는 연방항공청의 인증 없이는 새 여객기를 출시할 수 없다. 반면 AI에 대한 규제는 빈약한 상태다. 현재 바이든 대통령의 AI 관련 행정명령을 비롯한 일부 초기 규제 조치가 취해졌지만, AI 개발과 배포를 감독하는 포괄적인 연방 법체계는 존재하지 않는 상황이다.

벤지오는 "AI 에이전트 경쟁이 일어나면 걷잡을 수 없이 빠르게 진행될 것"이라며 신속하게 법 제정이 이루어져야 한다고 목소리를 높였다. 그 근거로 소셜 미디어를 빗대어 설명했다. 2010년대에 빠르게 성장한 소셜 미디어는 정부의 관리·감독을 빠르게 앞질렀으며, 현재는 손 쓸 수 없이 커져 버린 상황이다. 따라서 벤지오는 똑같은 실수를 저지르지 않기 위해서는 몸집이 커지기 전에 대책을 강구해야 한다고 강조했다.

원문의 저자는 웹 라이트(Webb Wright) 과학 저널리스트입니다. 영어 원문은 AI Agents with More Autonomy Than Chatbots Are Coming. Some Safety Experts Are Worried | Scientific American에 게재돼 있습니다.

대만 공평교역위원회에 제동
“부정적 영향, 경제적 이익 능가”
배달 앱 시장 점유율 2위 만족해야

미국의 모빌리티 기업 우버(Uber)를 모회사로 둔 음식 배달 서비스 플랫폼 우버이츠(Uber Eats)의 대만 배달앱 푸드판다(foodpanda) 인수 계획이 무산됐다. 대만 반독점 당국이 시장 경쟁 저하를 우려해 인수 거래를 중단하고 나서면서다. 시장에서는 유독 아시아에서 고전을 면치 못하고 있는 우버와 그 배경에 이목이 쏠리는 모양새다.

1.8조원 규모 거래 무산

26일 자유시보 등 현지 매체에 따르면 대만 경쟁 당국인 공평교역위원회(FTC, 공정거래위원회 격)는 우버이츠가 푸드판다를 인수하는 거래를 중단시킨다고 발표했다. FTC는 기자들과의 만남에서 “이번 거래는 ‘제한경쟁’이라는 측면에서 이뤄졌다”고 짚으며 “‘공평교역법’에 의거해 이들 기업의 합병을 금지한다”고 밝혔다. 대만의 공평교역법은 독점규제 및 공정거래에 관한 내용을 담은 법률로, 우리나라의 공정거래법과 같은 기능을 가지고 있다.

앞서 우버와 푸드판다 운영사 딜리버리히어로는 올해 5월 인수 거래 계획을 발표했다. 우버가 푸드판다 측에 제시한 인수 대금은 총 12억5,000만 달러(약 1조8,000억원)다. 우버가 딜리버리히어로에 푸드판다 현급으로 9억5,000만 달러(약 1조4,000억원)를 지급하고, 딜리버리히어로가 발행한 신주 3억 달러(약 4,000억원)어치를 인수해 주주가 되는 방식이었다.

대만 FTC는 이달 초 해당 거래에 대한 우려를 표명하고 나섰다. 이후 위원회를 구성하고 공청회를 실시하는 등 대만 소비자들의 의견을 수집했다. 여러 차례의 공청회 결과 FTC는 양사의 인수합병이 시장 경쟁에 미치는 부정적 영향이 경제적 이익을 능가하는 것으로 결론을 내렸다. FTC는 “양대 배달 플랫폼의 합병으로 인해 서비스 가격과 자영업자 수수료가 인상되고 소비자 선택권, 노동권 등에 제약이 생길 수 있다는 우려를 고려한 조치”라고 설명했다.

배달 소비자 10명 중 9명 “푸드판다 아니면 우버이츠”

대만에서는 예상했던 결과라는 반응이 주를 이룬다. 두 회사가 합병할 경우 시장 점유율이 90%를 넘는 만큼 배달 산업의 경쟁이 극도로 저해될 것이라는 예측이 팽배했기 때문이다. 시장조사업체 메저러블AI에 의하면 지난해 8월 기준 대만 배달시장 주문량의 52%를 푸드판다가, 나머지를 우버이츠가 차지했다.

올해 2월 진행된 타이완 정보공업책진회 산업정보연구소의 ‘음식 배달 앱 이용 트렌드 조사’에서도 60대 이하 대만 소비자들이 사용하는 배달앱으로 푸드판다를 꼽은 응답(중복 응답 가능)이 73.6%로 가장 많았고, 우버이츠가 57.6%로 뒤를 이었다. 두 업체를 모두 사용하는 소비자들을 감안하더라도 피엑스고(PXGo!), 푸도모(Foodomo), 샤피미식배송 등 여타 음식 배달 앱 사용률은 10% 이하에 그쳤다.

천츠민 FTC 부위원장은 “음식 배달 플랫폼 시장에서 우버이츠와 푸드판다는 주요 경쟁 관계에 있었지만, 합병할 경우 이와 같은 경쟁 압력이 없어질 것”이라며 “이 경우 소비자 가격을 인상하거나, 음식점 운영자에게 수수료를 더 부과할 유인이 많아질 것으로 보인다”고 설명했다.

모빌리티 ‘공룡’ 우버, 아시아에선 유독 잠잠

한편 이번 소식은 자본시장에서도 뜨거운 화두로 떠올랐다. 전 세계 60개가 넘는 국가에 진출했을 정도로 막강한 영향력을 자랑해 온 우버가 유독 아시아 시장에서는 힘을 쓰지 못하고 있기 때문이다. 이는 2013년 시장에 진출해 2년도 지나지 않아 실패로 끝난 한국 사업에서 확인할 수 있다. 서울과 인천 등 수도권 일부 지역에서 서비스를 시작한 우버는 계속된 불법 운송 논란에 결국 2015년 3월 서비스를 중단했다. 현행 여객자동차운수사업법에 따르면 렌터카나 자가용으로 돈을 받고 손님을 태우는 행위(유상 운송)는 불법이기 때문이다. 한발 물러선 우버는 지자체 및 택시업계와의 타협점을 찾는다는 방침이었지만, 결국 흐지부지된 채 소비자들의 관심에서 사라졌다.

중국 사업도 난항은 마찬가지였다. 중국 모빌리티 시장은 오랜 시간 바이두, 알리바바, 텐센트 등 3대 빅테크의 각축전이 이어져 왔다. 우버는 2014년 바이두와 손잡고 중국 시장에 우회 진출하는 방법을 택했고, 8개 대도시로 영업권을 확장하는 등 나름의 성과를 거뒀다. 하지만 2015년 알리바바와 텐센트가 각각 투자한 콰이디다처와 디디다처가 합병하며 공룡 기업이 탄생했다. 합병 전 두 회사의 시장점유율은 각 56.5%, 43.3%로 양사의 합병으로 탄생한 공룡은 중국 택시 앱 시장의 99.8%를 장악하게 됐다. 이와 함께 중국 정부가 택시운영 자격을 갖추지 않은 차량을 불법으로 규정하면서 우버의 사업은 철수 수순을 밟았다. 자금유치는 차치하더라도 높은 규제 장벽을 넘을 수 없어 현지 기업들과의 경쟁에서 살아남지 못했음을 여실히 드러내는 대목이다.

D램 평균 가격 8월 이후 줄곧 하락세
가격 낮춰 경쟁사 적자 키우는 전략
기술확보·생산 단가 하락은 과제로

10년 넘게 삼성전자와 SK하이닉스, 마이크론의 3강 독점 체제가 이어져 온 글로벌 D램 시장에 긴장감이 감돌고 있다. 저가 D램을 앞세워 시장에 진출한 중국 기업들이 생산량까지 크게 늘리며 굳건했던 3강 체제를 위협하고 있는 것이다. 이에 일각에선 10여 년 전 삼성전자가 주도한 D램 시장의 ‘치킨게임’이 다시 한번 반복될 것이라는 전망까지 나온다. 우리 기업들은 중국 업체들의 성장을 견제하기보다는 각자의 수익성 확보에 주력하는 모습이다.

‘업계 3위’ 마이크론 자리 넘보는 CXMT

26일 업계에 따르면 중국 D램 제조업체 창신메모리테크놀로지스(CXMT)는 D램 생산능력을 2022년 월 7만 장 수준에서 지난해 월 12만 장, 올해 월 20만 장으로 꾸준히 확대하고 있다. 이에 따라 CXMT의 글로벌 생산능력 비중은 2022년 4%에서 올해 연말이면 12%에 달할 전망이다. CXMT는 내년 연말 월 30만 장 수준의 생산능력을 갖춘다는 목표를 제시했고, 이런 목표가 현실화할 경우 CXMT의 생산능력 비중은 15%를 넘어서게 된다.

2016년 설립된 신생 기업 CXMT이 단기간 가파른 성장세를 기록한 배경에는 ‘반도체 굴기’를 내세운 중국 정부의 대규모 보조금이 자리하고 있다. 중국 반도체산업 육성 펀드인 국가집적회로 산업투자기금 규모는 올해 5월 기준 3,440억 위안(약 69조원)에 달한다. LS증권에 의하면 내년 CXMT의 설비투자(CAPEX)는 전년 대비 45% 증가한 55억 달러(약 8조1,200억원)에 달할 전망이다.

2010년대 이후 D램 시장에서 3강 체제를 굳건히 지켜온 삼성전자·SK하이닉스·마이크론은 CXMT의 가파른 성장세를 예의주시하는 모습이다. 이들 기업의 글로벌 D램 생산능력 비중은 각각 37%, 25%, 17% 수준으로, 특히 3위 마이크론의 경우 CXMT의 추격 가시권에 놓이기도 했다. 글로벌 D램 시장에 다시 한번 치킨게임이 시작될 것이라는 전망이 제기되는 이유다.

치킨게임은 특정 시장에서 둘 이상의 기업이 경쟁하고 있을 때 어느 한쪽이 포기를 선언할 경우 상대적으로 큰 손해를 안고 시장을 떠나게 되지만, 누구도 양보하지 않을 경우 모두가 출혈을 피할 수 없는 최악의 상황을 의미한다. 결국 D램 치킨게임에서 패배하지 않기 위해선 가격경쟁을 극한으로 밀어붙여 경쟁사의 적자 규모를 키우고, 회생 불가 상태에 빠트려야 하는 셈이다.

시장에서는 이미 가격 하락 움직임이 포착되며 치킨게임의 서막을 알렸다. 시장조사업체 D램익스체인지의 조사에서 9월 기준 DDR(더블데이터레이트)4 8Gb(기가비트) D램의 평균 고정거래 가격은 1.7달러로 전월 대비 17.07% 하락했다. CXMT가 본격적인 증산에 돌입한 8월(전월 대비 2.38% 하락)에 이어 낙폭을 더 키운 것이다. 이와 관련해 한 업계 관계자는 “중국 기업들은 공급이 많아져서 가격이 내려가는 것을 신경 쓰지 않는다”며 “저가형 제품으로 시장을 장악하고 상위 시장이 무너지면 그곳까지 점령하는 전략”이라고 설명했다.

‘엘피다 밀어낸 삼성전자’를 밀어내려는 中 기업

D램 시장 내 치킨게임은 주기적으로 반복되는 현상이다. PC에 주로 사용되는 D램은 PC를 대체하는 새로운 기기들이 속속 등장할수록 가격 하락세와 시장 경쟁을 피할 수 없었기 때문이다. 특히 스마트폰 시대가 열리면서 이런 현상은 눈에 띄게 가속했다. 대표적으로는 삼성전자가 주도한 2010년대의 사례를 꼽을 수 있다. 당시 삼성전자는 수요 감소에 대응해 전체적으로 공급을 줄이기보다는 오히려 공급을 늘려 경쟁 업체를 밀어내는 전략을 취했다.

삼성전자의 제물로는 일본 엘피다가 낙점됐다. 엘피다는 여러 개로 나뉘어 있던 일본의 D램 반도체 업체들이 삼성전자와 대적하기 위해 하나로 뭉친 일종의 ‘일본 D램 연합군’이다. 2007년과 2008년 모두 2,000억 엔이 넘는 적자를 낸 엘피다는 2009년 300억 엔(약 2,806억원)의 공적자금을 지원받고, 4개 은행으로 이뤄진 채권단으로부터는 1,000억 엔(약 9,353억원)을 융자했다.

이에 힘입어 2009년과 2010년 반짝 흑자를 기록했지만, 2010년 말부터 다시 위기를 맞았다. D램 가격 급락에 엔고까지 겹치면서 5분기 연속 적자를 거듭하게 된 것이다. 결국 2012년 2월 엘피다는 6,000억 엔(약 5조6,100억원) 상당의 부채를 감당하지 못하고 파산을 선언했다. 이전까지 엘피다의 글로벌 D램 시장 점유율은 12.2%에 달했다.

엘피다가 백기를 들고 시장을 빠져나가는 사이 삼성전자는 2007년 30%를 밑돌던 시장 점유율을 45%까지 끌어올렸다. 이를 두고 샌포드 번스테인 마크 뉴먼 애널리스트는 “D램 업계는 이번 엘피다의 파산으로 몇 개 업체가 전체 공급량을 통제하는 등 사실상 가격경쟁이 존재하지 않는 독과점 시장이 될 것”이라고 평가하기도 했다. 지금과 같은 3강 체제가 구축된 배경이다.

결국 기술력 싸움, 점유율→수익성에 방점

중국 기업들이 삼성전자의 전례를 고스란히 반복하기 위해 애쓰는 가운데, 변수로는 생산 단가가 꼽힌다. 미국 정부의 견제를 받는 지금과 같은 상황에서는 중국 업체들의 기술 확보와 그에 따른 생산 단가 하락이 쉽지 않기 때문이다. 특히 중국 업체들은 10나노미터(㎚·10억분의 1m)급 D램 개발을 위한 미세 공정 실행에 사용되는 EUV(극자외선) 노광 장비 확보에 난항을 겪고 있는 것으로 전해진다.

우리 업체들도 한층 방어 태세를 강화하는 모습이다. 앞서 삼성전자와 SK하이닉스는 내년 레거시 D램 외 고부가가치 제품인 HBM(고대역폭메모리)과 선단 공정의 D램 제품 생산에 집중한다는 방침을 밝혔다. 기존 공정 전환을 가속화하고 레거시 제품 비중을 줄인다는 설명이다. HBM이나 기업용 eSSD 등 고부가가치 제품에 대한 의존도를 높여 수익성을 확보한다는 복안으로 풀이된다.

최근 글로벌 D램 시장 내 수요가 인공지능(AI) 서버용 메모리에 집중되고, 여타 IT 기기에 대한 수요 회복은 더딘 만큼 이와 같은 전략은 일정 수준 효과를 거둘 전망이다. 한 업계 관계자는 “현재 명확하게 수요가 발생하는 분야는 AI 서버밖에 없는 탓에 HBM이 기업 수익성에는 가장 큰 영향을 미친다”고 설명했다. 이규복 한국전자기술연구원(KETI) 연구부원장 또한 “앞으로 하이엔드는 한국이, 레거시는 중국이 각각 독식하는 구도가 될 수 있다”고 내다봤다.